Главная / Бизнес-идеи

Описание анализа оборачиваемости дебиторской задолженности. Анализ показателей оборачиваемости дебиторской и кредиторской задолженности

Проведем анализ оборачиваемости дебиторской задолженности по данным бухгалтерского и управленческого учета условного предприятия (табл. 1).

Таблица 1. Исходные данные

Рассчитаем показатели, характеризующие оборачиваемость дебиторской задолженности (табл. 2).

Таблица 2. Оборачиваемость дебиторской задолженности предприятия

Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности неуклонно растет, что является положительным фактором и говорит об улучшении расчетов и организации работы с дебиторами анализируемого предприятия. Соответственно, уменьшается срок погашения дебиторской задолженности, т.е. время, в течение которого предприятие ожидает деньги за предоставленные товары, работу или услуги.

Доля задолженности потребителей в оборотных активах и срок ее погашения свидетельствует о том, что организация ведет агрессивный тип кредитной политики (доля в оборотных активах - более 50%, срок погашения дебиторской задолженности - более 95 дней, по характеристике типов кредитной политики Коласса) .

Уровень управления дебиторской задолженностью характеризует коэффициент соотношения темпа роста дебиторской задолженности к темпу роста выручки предприятия. На анализируемом предприятии значение показателя возросло с 0,87 до 0,94, что свидетельствует о неудовлетворительном состоянии системы управления дебиторской задолженностью , однако следует отметить наметившуюся тенденцию по улучшению показателя в 2014 году по сравнению с 2013 годом.

Таблица 3. Оценка соотношения темпа роста дебиторской задолженности и темпа роста выручки

Реальное представление о погашении счетов дебиторов дает взвешенное старение дебиторской задолженности (табл. 4).

Таблица 4. Структура дебиторской задолженности по срокам образования на 31.12.2014

Срок образования задолженности, дн.		Удельный вес, %	Взвешенное старение счетов, дн.
0 - 60	356,0	6,0%	0
61 - 120	231,0	3,9%	2
121 - 180	245,0	4,1%	5
181 - 360	3 552,0	59,9%	108
361 - 720	1 005,0	16,9%	61
Свыше 721	545,0	9,2%	66
Всего	5 934,0	100,0%	242

Поскольку предприятие предоставляет отсрочку платежей в течение двух месяцев, для периода 0-60 дн. взвешенное старение счетов рассчитывать не имеет смысла. Анализ данных табл. 4 показывает, что из-за просроченной дебиторской задолженности средний реальный срок оплаты счетов дебиторами больше установленного на 182 дн. (242 дн. - 60 дн.) Наибольшее влияние на общую продолжительность периода оборота дебиторской задолженности оказывает период 180-360 дн., а именно 108 дн. Необходимо обратить внимание на задолженность со сроками образования более 12 месяцев, удельный вес данной задолженности составляет 26,1% в структуре общей задолженности.

Более совершенным методом оценки качества и контроля за дебиторской задолженностью является реестр дебиторской задолженности по срокам образования (табл. 5). Он более информативен, чем просто расчет среднего срока погашения задолженности.

Таблица 5. Реестр дебиторской задолженности по срокам образования

Дебитор	0 - 60 дн.	61 - 120 дн.	121 - 180 дн.	Свыше 181 дн.	Всего	Доля, %
Фирма "А"	0,0	68,0	35,0	3 632,0	3 735,0	64,0%
Фирма "Б"	55,0	65,0		1 135,0	1 255,0	21,5%
Фирма "В"	265,0	98,0	201,0	192,0	756,0	13,0%
Прочие дебиторы	36,0	0,0	9,0	43,0	88,0	1,5%
Всего	356,0	231,0	245,0	5 002,0	5 834,0	100,0%
Доля, %	6,1%	4,0%	4,2%	85,7%	100,0%

Из анализа данных табл. 5 видно, что только 6,1% задолженности является текущей, остальные 93,9% - просроченной, в составе которой почти 85,7% составляет задолженность со сроками образования свыше 180 дн.

Высокий удельный вес просроченной дебиторской задолженности сигнализирует о низком качестве дебиторской задолженности, что, в свою очередь, приводит к проблеме ее низкой ликвидности. Особое внимание стоит обратить на фирму «А», вся задолженность которой является просроченной и на ее счете сконцентрировано почти 64,0% от всей суммы дебиторской задолженности.

Таким образом, возникает необходимость прогнозирования безнадежной дебиторской задолженности (табл. 6).

Зависимость безнадежных долгов от продолжительности периода находится в прямой зависимости и составляет: задолженность со сроком погашения до 30 дней около 4% относится к разряду безнадежной; 31-60 дней - 10%; 61-90 дней - 17%; 91-120 дней-26%; при дальнейшем увеличении срока погашения на очередные 30 дней доля безнадежных долгов повышается на 3-4%.

Таблица 6. Прогнозирование безнадежной дебиторской задолженности

Срок задолженности, дн.	Сумма задолженности, тыс. руб.	Вероятность безнадежных долгов	Сумма безнадежных долгов, тыс. руб.	Реальная величина задолженности, тыс. руб.
0 - 60	356,0	10,0%	35,6	320,4
61 - 120	231,0	17,0%	39,3	191,7
121 - 180	245,0	26,0%	63,7	181,3
181 - 360	3 552,0	32,0%	1 136,6	2 415,4
361 - 720	1 005,0	50,0%	502,5	502,5
Свыше 721	545,0	86,0%	468,7	76,3
Всего	5 934,0	37,9%	2 246,4	3 687,6

Наибольшую сумму безнадежных долгов составляют долги со сроком задолженности 180-360 дн., они составили 1136,6 тыс. руб.

Учитывая, что предприятие предоставляет отсрочку покупателям не более 60 дн., сложившуюся ситуацию на предприятии, несмотря на рост показателя оборачиваемости дебиторской задолженности, можно назвать кризисной и крайне неблагоприятной. Проведенные расчеты позволяют сделать вывод о том, что компания не получит 2246,4 тыс. руб., или 37,9% дебиторской задолженности. На эту сумму должен быть сформирован резерв по сомнительным долгам.

Литература:

Коласс Б. Управление финансовой деятельностью предприятия / Пер. с франц. М.: Финансы, ЮНИТИ, 1997.
Ковалев В.В. Введение в финансовый менеджмент. М.: Финансы и статистика, 2004

ФЕДЕРАЛЬНОЕ АГЕНТСТВО ПО ОБРАЗОВАНИЮ

ГОСУДАРСТВЕННОЕ ОБРАЗОВАТЕЛЬНОЕ УЧРЕЖДЕНИЕ ВЫСШЕГО ПРОФЕССИОНАЛЬНОГО ОБРАЗОВАНИЯ

«РОССИЙСКИЙ ЗАОЧНЫЙ ИНСТИТУТ ТЕКСТИЛЬНОЙ И ЛЕГКОЙ ПРОМЫШЛЕННОСТИ»

Филиал ГОУВПО «РосЗИТЛП» в г. Омске

Кафедра Экономических наук

КУРСОВАЯ РАБОТА

По дисциплине: Комплексный экономический анализ

на тему: Анализ оборачиваемости дебиторской и кредиторской задолженности предприятия

Выполнил: Н.С. Нелюбина

Факультет ФЭМ специальность: 080109

Группа: 342-08-С шифр: 0-408118-С

Консультировал (а): Л.А. Стрик

г. Омск - 2012 год

ВВЕДЕНИЕ

Вопрос работы с дебиторами и кредиторами одними из главных в перечне функций финансовых менеджеров. Дебиторская и кредиторская задолженность являются естественными составляющими бухгалтерского баланса предприятия. Они возникают в результате несовпадения даты появления обязательств с датой платежей по ним. На финансовое состояние предприятия оказывают влияние как размеры балансовых остатков дебиторской и кредиторской задолженности, так и период оборачиваемости каждой из них.

Осуществляя предпринимательскую деятельность, участники имущественного оборота предполагают, что по мере проведения хозяйственных операций они не только возвратят вложенные средства, но и получат доходы. Однако в реальной практике возникают ситуации, когда по тем или иным причинам предприятие не может взыскать долги с контрагентов. Рост дебиторской задолженности ухудшает финансовое состояние предприятия, а иногда приводит и к банкротству. Таким образом, вопросы анализа, также управления оборачиваемостью дебиторской и кредиторской задолженности предприятия на сегодняшний день приобретает особую актуальность.

Целью курсовой работы является исследование анализа оборачиваемости дебиторской и кредиторской задолженности предприятия.

В рамках поставленной цели необходимо решить следующие задачи:

Познакомиться с понятием и классификацией дебиторской и кредиторской задолженность;

Рассмотреть суть анализа дебиторской и кредиторской задолженности;

Изучить соотношение дебиторской и кредиторской задолженности;

Произвести анализ оборачиваемости дебиторской и кредиторской задолженности.

1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ АНАЛИЗА ОБОРАЧИВАЕМОСТИ ДЕБЕТОРСКОЙ И КРЕДИТОРСКОЙ ЗАДОЛЖЕННОСТИ ПРЕДПРИЯТИЯ

1.1. Понятие и классификация дебиторской задолженности

Под дебиторской задолженностью мы понимаем задолженность организаций и физических лиц данной организации (например, задолженность покупателей за приобретенный товар или оказанные услуги, задолженность подотчетных лиц за выданные им денежные суммы). Соответственно, организация и лица, являющиеся должниками данной организации называются дебиторами.

Дебиторская задолженность - это сумма долга, причитающаяся предприятию от других юридических лиц или граждан. Возникновение дебиторской задолженности при системе безналичных расчетов представляет собой объективный процесс хозяйственной деятельности предприятия.

По характеру образования дебиторская задолженность делится на нормальную и неоправданную.

К нормальной задолженности предприятия относится та, которая обусловлена ходом выполнения производственной программы предприятия, а также действующими формами расчетов (задолженность по предъявленным претензиям, задолженность по подотчетным лицам, за товары отгруженные, срок оплаты которых не наступил).

Дебиторская задолженность - важный компонент оборотного капитала. Когда одно предприятие продает товары другому предприятию или организации, совершенно не значит, что товары будут оплачены немедленно. Неоплаченные счета за поставленную продукцию и составляют большую часть дебиторской задолженности. Одной из задач финансового менеджера по управлению дебиторской задолженностью есть определение степени риска неплатежеспособности покупателей, расчет прогнозного значения резерва по сомнительным долгам, а также предоставление рекомендаций из работы с или фактически потенциально неплатежеспособными покупателями.

Дебиторская задолженность определяется как сумма задолженности дебиторов предприятию на определенную дату. Дебиторами могут быть как юридические, так и физические лица, которые задолжали предприятию денежные средства, их эквиваленты или другие активы.

В современной хозяйственной практике дебиторская задолженность классифицируется по следующим видам, которые представлены на рисунке 1.1.

Рис 1.1. Состав основных видов дебиторской задолженности предприятия

Среди перечисленных видов наибольший объем дебиторской задолженности предприятия приходиться на задолженность покупателей за отгруженную продукцию (первые три вида дебиторской задолженности). В общей сумме дебиторской задолженности на расчеты с покупателями приходиться 80-90%. Поэтому управление дебиторской задолженностью на предприятии связано в первую очередь с оптимизацией размера и обеспечением инкассации задолженности покупателей по расчетам за реализованную продукцию. С целью управления этой дебиторской задолженностью на предприятиях должна разрабатываться и осуществляться особенная финансовая политика управления дебиторской задолженностью.

На следующем рисунке 1.2. представим основные этапы формирования политики управления дебиторской задолженностью.

Рис. 1.2. Основные этапы формирования политики управления дебиторской задолженностью

1.2. Понятие и классификация кредиторской задолженности

Обязательства предприятия, которые возникают в ходе его текущей деятельности, составляют кредиторскую задолженность, то есть совокупность финансовых обязательств перед кредиторами. В деятельности предприятия возможна задолженность контрагентам - поставщикам и подрядчикам, работникам предприятия, бюджету, внебюджетным социальным фондам, дочерним, зависимым предприятиям, по полученным авансам и т.д. В первую очередь к кредиторской относят задолженность, которая возникает при расчетах с поставщиками. Понятие «заемные средства» и «кредиторская задолженность» близки по смыслу. В то же время кредиторская задолженность, образуемая в расчетах с контрагентами, заметно отличается от заемных средств. У кредиторской задолженности должны быть объективные лимиты и критерии. Ее неоправданный рост недопустим. Объем кредиторской задолженности должен быть увязан с финансовым положением предприятия, сопоставим с дебиторской задолженностью, соответствовать размерам предприятия. Если кредиторская задолженность превышает дебиторскую, то это можно считать позитивным фактором, увеличивающим объемы привлеченных на предприятие средств.

Кредиторская задолженность принадлежит к внеплановым привлеченным источникам формирования оборотных средств, ее порождает недостаток собственных оборотных средств. Наличие кредиторской задолженности поставщикам свидетельствует об участии в хозяйственном обороте предприятия средств других субъектов хозяйствования.

Кредиторская задолженность должна иметь определенные критерии и рациональные лимиты. Категорически недопустимо её неоправданное возрастание. Величина кредиторской задолженности должна быть взаимосвязана с финансовыми возможностями предприятия, а также сопоставима с дебиторской задолженностью.

Кредиторская задолженность подразделяется на следующие виды, которые представлены на рисунке 1.3.

Рис. 1.3 Состав основных видов кредиторской задолженности предприятия

Кредиторская задолженность является допустимой (нормальной), если она обусловлена действующим порядком расчетов. Например, задолженность поставщикам по расчетным документам, срок оплаты которых не наступил, по расчетам взаимных требований. Однако на предприятии может быть и просроченная кредиторская задолженность, которая получается в результате нарушения покупателями порядка и сроков оплаты расчетных документов.

Также рассмотрим структуру обязательств, которая представлена на рисунке 1.4.

Если покупатель, используя в обороте неоплаченные товарно-материальные ценности, получает дополнительные средства, которые ему не принадлежат, то поставщик вынужден обратиться к внеплановому перераспределению имеющегося средства, к поискам дополнительных источников формирования его текущих финансовых ресурсов.

По кредиторской задолженности поставщикам привлечение средств происходит в товарной форме в отличие от собственных оборотных средств и банковского кредита, которые выступают в денежной форме.

Рис. 1.4. Структура обязательств

Размер и продолжительность просроченной кредиторской задолженности зависят от конкретных условий организации и использования оборотных средств, в особенности - от размера и продолжительности просроченной дебиторской задолженности, главным источником покрытия которой и есть кредиторская задолженность.

3 Анализ дебиторской и кредиторской задолженности

Основными источниками информации для анализа дебиторской и кредиторской задолженности служат бухгалтерский баланс, приложение к балансу «Отчет о финансовых результатах и их использовании» (Форма №2), приложение к бухгалтерскому балансу «Форма №5» (включающая разделы о движении заемных средств и данные о дебиторской и кредиторской задолженности), оборотные ведомости, карточки аналитического учета, данные инвентаризации, первичные документы, журналы-ордера и ведомости синтетического учета, в которых отражается движение соответствующих платежей, расчетные ведомости по начислению заработной платы работникам, действующие нормативные документы, определяющие ставки и льготы при производстве расчетов по направлениям платежей, другие отчетные формы.

Уровень дебиторской задолженности определяется многими факторами:

1)видом продукции, за которую ведутся расчеты;

2)емкостью рынка;

)степенью насыщенности рынка данным видом продукции;

)применяемыми формами безналичных расчетов за эту продукцию.

При анализе следует установить динамику дебиторской задолженности, то есть изменение ее размера за анализируемый период; рассмотреть ее состав, то есть за какими конкретно предприятиями и лицами она числится и в каких суммах; выяснить сроки возникновения задолженности.

Особое внимание следует уделить выявлению неоправданной, а также просроченной дебиторской задолженности.

К неоправданной задолженности относятся:

1)задолженность дебиторов по недостачам, растратам и хищениям;

2)задолженность отдела капитального строительства данного предприятия, образовавшаяся в результате нарушений финансово-сметной дисциплины;

)товары отгруженные, не оплаченные в срок покупателями.

Дебиторская задолженность, по которой истек срок исковой давности, составляющий три года, списывается на финансовые результаты организации как убыток /8/.

По данным аналитического учета следует подробно рассмотреть прочую дебиторскую задолженность. Она состоит из различных статей расчетов товарного и нетоварного характера. В частности, она включает:

1)расчеты с покупателями и заказчиками по плановым платежам и прочим расчетам;

2)задолженность за подотчетными лицами по выданным им денежным средствам на служебные командировки, административно-хозяйственные расходы;

)задолженность квартиросъемщиков по квартирной плате и коммунальным услугам и др.

Анализ дебиторской задолженности можно осуществлять либо сплошным, либо выборочным методом. Это зависит от размеров задолженности, от количества расчетных документов и от количества самих дебиторов.

Существует ряд показателей, как абсолютных, так и относительных, характеризующих дебиторскую задолженность. Прежде всего, здесь используется абсолютный показатель просроченной дебиторской задолженности, приводимый в приложении к балансу. Просроченной принято считать такую задолженность, по которой истек трехмесячный срок с момента наступления даты ее погашения.

Важным показателем является оборачиваемость дебиторской задолженности, определяемая последующей формуле: выручка от реализации продукции <#"justify">1)просроченная задолженность поставщикам по не оплаченным в срок расчетным документам;

Такая задолженность возникает, если предприятие получает от поставщиков материалы, а расчетные документы за них еще не поступили ни в данную организацию, ни в банк, обслуживающий ее.

Следует установить динамику кредиторской задолженности, рассмотреть ее состав по данным аналитического учета организации, а также выяснить сроки ее возникновения. Невостребованная кредиторская задолженность, по которой истекли сроки исковой давности, составляющие три года, присоединяется к прибыли данной организации.

По данным аналитического учета следует подробно рассмотреть прочую кредиторскую задолженность. Так же, как и прочая дебиторская задолженность, она состоит из различных статей расчетов как товарного, так и нетоварного характера. Прочая кредиторская задолженность включает невостребованные депонентские суммы, задолженность по претензиям и др.

При анализе прочей кредиторской задолженности следует рассмотреть ее состав, сроки ее образования, причины возникновения задолженности.

Для того чтобы иметь более точные сведения о платежеспособности <#"356" src="/wimg/13/doc_zip3.jpg" />

Рис. 1.5. Очередность платежей предприятия в режиме экономии

Дебиторская и кредиторская задолженность участвуют в расчете чистых активов организации и целого ряда показателей финансового анализа. Дебиторская задолженность является одной из разновидностей активов организации, который может быть реализован, передан, обменен на имущество, продукцию, результаты выполнения работ или оказания услуг. В зависимости от размера дебиторской задолженности, наиболее вероятных сроков ее погашения, а также от того, какова вероятность непогашения задолженности, можно сделать вывод о состоянии оборотных средств организации и тенденциях ее развития.

2. АНАЛИЗ ОБОРАЧИВАЕМОСТИ ДЕБИТОРСКОЙ И КРЕДИТОРСКОЙ ЗАДОЛЖЕННОСТИ

Для анализа дебиторской задолженности предприятия ЗАО «Омега» используется информация бухгалтерского баланса и отчета о прибылях и убытках за 2008 год, представленная в приложении 1 и в приложении 2. Бухгалтерский баланс и отчет о прибылях и убытках за 2009 год - в приложении 3 и в приложении 4.

Бухгалтерский баланс и отчет о прибылях и убытков за 2010 год, представлены в приложении 5 и в приложении 6. Приложения к бухгалтерского балансу за 2009 год, представленная в приложении 7.

2.1 Анализ состава и структуры дебиторской задолженности предприятия

Произведем анализ структуру дебиторской задолженности, который представлен в таблице 2.1.

Таблица 2.1 Анализ структуры дебиторской задолженности

ПоказателиЕдиницы измерения2009 годОтносительное отклонение, %2010 годАбсолютное отклонение, (+,-)Относительное отклонение, %Темп роста, %Дебиторская задолженность: Краткосрочная - всеготыс. руб.20085,00100,0022645,002560,00100,00112,75в том числе: расчеты с покупателями и заказчикамитыс. руб.3553,0017,69250,00-3303,001,107,04авансы выданныетыс. руб.15333,0076,3420245,004912,0089,40132,04прочаятыс. руб.1199,005,972150,0951,009,49179,32Долгосрочная - всеготыс. руб.0,000,000,000,000,000,00Итого20085,00100,0022645,002560,00100,00112,75Структура дебиторской задолженности за 2009 год и 2010 год представлена на рисунке 2.1.

Рис. 2.1. Структура дебиторской задолженности

Анализируя структуру дебиторской задолженности можно сделать следующие выводы. В целом дебиторская задолженность в 2010 году увеличилась на 2560 тыс. руб. или на 12,75 %. Значительно уменьшалась задолженность с покупателями и заказчиками на 3303 тыс. руб. или на 92,96 %. Большую часть в структуре дебиторской задолженности занимают авансы выданные, в 2009 году составляют 76,24%, а 2010 - 89,40%. Увеличение составило 4912 тыс. руб. или 32,04 %. Для обобщения результатов анализа составим, по данным внутреннего учета, анализ дебиторская задолженность по срокам образования, которая представлена в таблице 2.2.

Таблица 2.2 Анализ дебиторская задолженность по срокам образования

ПоказателиЕдиницы измерения2010 годВ том числедо месяцаот 1 до 3 месяцевот 3 до 6 месяцевот 6 до 12 месяцевсвыше годДебиторская задолженность с покупателями и заказчикамитыс. руб.250,00---250,00-Авансы выданныетыс. руб.20245,0020245,00----Прочие дебиторытыс. руб.2150,001085,00471,00594,00--Всего дебиторской задолженноститыс. руб22645,0021330,00471,00594,00250,00-Удельный вес в общей сумме дебиторской задолженности%100,094,22,12,61,1-

Анализируя задолженность по срокам образования можно сделать следующие выводы. Основную часть дебиторской задолженности составляет задолженность по срокам образования до месяца, на ее долю приходится 94,2% общей суммы долга. Организация имеет определенные проблемы с дебиторами, и эти проблемы не уменьшилось в отчетном году по сравнению с прошлым.

2.2 Анализ состава и структуры кредиторской задолженности предприятия

Произведем анализ структуру кредиторской задолженности, который представлен в таблице 2.3.

Таблица 2.3 Анализ структуры кредиторской задолженности

ПоказателиЕдиницы измерения2009 годОтносительное отклонение, %2010 годАбсолютное отклонение, (+,-)Относительное отклонение, %Темп роста, %Кредиторская задолженность: Краткосрочная - всеготыс. руб.31348,00100,00281574,00+250226,00100,00898,2в том числе: расчеты с поставщиками и подрядчикамитыс. руб.26020,0083,0041187,00+ 15167,0014,63158,3авансы полученныетыс. руб.2567,008,193339,00+ 772,001,19130,1расчеты по налогам и сборамтыс. руб.2181,006,962443,00+ 262,000,87112,0кредитытыс. руб.0,000,00234260,00234260,0083,2-займытыс. руб.0,000,000,000,000,000,0прочаятыс. руб.580,001,85345,00- 235,000,1259,5Долгосрочная - всеготыс. руб.135928,001007099,00-128919,000,005,2в том числе кредитытыс. руб.70005,0051,507099,00-62996,0010010,1займытыс. руб.65923,0048,500,00- 95923,000,00-Итоготыс. руб.167276,00100,00288673,00+121397,00100,00172,6

Анализируя структуру дебиторской задолженности можно сделать следующие выводы. В целом кредиторская задолженность в 2010 году увеличилась на 121397 тыс. руб. или на 72,6%. Значительно уменьшалась долгосрочная задолженность на 128919 тыс. руб. или 94,8%, прочая задолженность на 235,00 тыс. руб. или на 40,8%. Большую часть в структуре кредиторской задолженности занимают задолженность с поставщика и подрядчиками, в 2009 году составляют 83,00 %, а 2009 - 14,63 %. Увеличение составило 15167 тыс. руб. или на 58,3%. Для обобщения результатов анализа составим, по данным внутреннего учета, анализ кредиторская задолженность по срокам образования, которая представлена в таблице 2.4.

Таблица 2.4

Анализ кредиторская задолженность по срокам образования

ПоказателиЕдиницы измерения2010 годВ том числедо месяцаот 1 до 3 месяцевот 3 до 6 месяцевот 6 до 12 месяцевсвыше годКредиторская задолженность с покупателями и подрядчикамитыс. руб.41187,001972,0020310,0017780,001125,00-Авансы полученныетыс. руб.3339,00---3339,00-По оплате трудатыс. руб.234260,00230060,004200,00---По социальному страхованию и обеспечениютыс. руб1505,00978,00527,00---Перед бюждетомтыс. руб.938,00937,00----Прочие дебиторытыс. руб7444,00----7444,00Всего дебиторской задолженноститыс. руб288673,00233948,0025037,0017780,004464,007444,00Удельный вес в общей сумме дебиторской задолженности%100,081,18,76,21,52,6

Анализируя задолженность по срокам образования видно, что основную часть кредиторской задолженности составляет задолженность по срокам образования до месяца, на ее долю приходится 81,1% общей суммы долга.

2.3 Анализ оборачиваемости дебиторской и кредиторской задолженности

Оценивая состояние текущих активов, важно изучить качество и ликвидность дебиторской задолженности. Одним из показателей, используемых для этой цели, является период оборачиваемости дебиторской задолженности. Вычислим среднюю оборачиваемость дебиторской задолженности в оборотах по формуле:

Средняя оборачиваемость дебиторской задолженности организации составляет:

Оборачиваемость дебиторской задолженности в днях, рассчитанная по формуле

Оборачиваемость дебиторской задолженности в днях составляет:

При проведении анализа целесообразно также рассчитать долю дебиторской задолженности в общем объеме текущих активов.

Доля дебиторской задолженности в общем объеме текущих активов составит:

Сведем и проанализируем полученные расчеты в таблицу 2.5.

Таблица 2.5 Анализ оборачиваемости дебиторской задолженности

ПоказателиЕдиницы измерения2008 год2009 годАбсолютное отклонение, (+,-)Темп роста, %2010 годАбсолютное отклонение, (+,-)Темп роста, %Оборачиваемостьраз3,114,51+ 1,4145,025,04+ 1,93111,75Период погашениядней11680- 3668,9771- 4588,75Доля дебиторской задолженности в общем объеме текущих активов%73,6652,61- 21,0571,4259,71+ 7,1113,50

Динамика показателей оборачиваемости дебиторской задолженности представлена на рисунке 2.2.

Рис. 2.2 Динамика показателей оборачиваемости дебиторской задолженности

Анализируя показатели оборачиваемости дебиторской задолженности можно сделать вывод, что состояние расчетов с дебиторами по сравнению с 2009 годом несколько изменилось. В 2010 году снизился период погашения дебиторской задолженности на 45 дня или 11,25 % и составил 71 день. Доля дебиторской задолженности в 2010 году увеличилась 13,5 % и составила 59,71 % общего объема текущих активов. Можно сделать вывод о снижении ликвидности текущих активов в целом.

Анализ дебиторской задолженности необходимо дополнить анализом кредиторской задолженности. Методика анализа кредиторской задолженности аналогична методике анализа дебиторской задолженности. Для расчета средней оборачиваемости кредиторской задолженности используется следующая формула:

Произведем необходимые расчеты и оформим их в таблицу 2.6.:

) средняя оборачиваемость кредиторской задолженности:

) Оборачиваемость кредиторской задолженности в днях:

Таблица 2.6 Анализ оборачиваемости кредиторской задолженности

ПоказателиЕд. изм.2008 год2009 годАбсолютное отклонение, (+,-)Темп роста, %2010 годАбсолютное отклонение, (+,-)Темп роста, %Оборачиваемостьраз1,391,21-0,1887,051,08-0,1389,26Период погашениядней25929839115,0633335111,74Динамика показателей оборачиваемости кредиторской задолженности представлена на рисунке 2.3.

Рис. 2.3. Динамика показателей оборачиваемости кредиторской задолженности

2.4 Сравнительный анализ дебиторской и кредиторской задолженности

Для определения оптимального соотношения дебиторской и кредиторской задолженностей является расчет коэффициента, который позволяет определить, сколько приходится дебиторской задолженности на 1 рубль кредиторской.

Расчет коэффициента соотношения дебиторской и кредиторской задолженности ведется по следующей формуле:

Для коэффициента соотношения задолженности оптимальное значение варьируется от 0,9 до 1,0, то есть кредиторская задолженность должна не более чем на 10 % превышать дебиторскую.

Рассчитаем коэффициент соотношения дебиторской и кредиторской задолженности:

Сравнительный анализ представлен в таблице 2.7.

Таблица 2.7

Сравнительный анализ дебиторской и кредиторской задолженности

ПоказателиЕдиницы измерения2007 год2008 годАбсолютное отклонение, (+,-)Темп роста, %2009 годАбсолютное отклонение, (+,-)Темп роста, %Дебиторская задолженностьтыс. руб.17094,0020085,00+2991,00117,5022645,00+2560,00112,75Кредиторская задолженностьтыс. руб.26330,0031348,00+5018,00119,0647314,00+15966,00150,93Коэффициент соотношения дебиторской и кредиторской задолженности%0,650,64- 0,0198,460,48-0,1675

Динамика показателей соотношения дебиторской и кредиторской задолженности представлена на рисунке 2.4.

Рис. 2.4. Динамика показателей соотношения дебиторской и кредиторской задолженности

Резкое увеличение кредиторской задолженности наблюдается в 2010 году на 15966 тыс. руб. или на 50,93 %. Это означает отвлечение средств из хозяйственного оборота, что ведет к замедлению их оборачиваемости. Снижает эффективность работы предприятия, ухудшает его финансовое состояние. Данный факт может вызвать несбалансированность денежных потоков.

Коэффициент соотношения дебиторской и кредиторской задолженности показал, что соотношение дебиторской и кредиторской задолженности нерациональное. Кредиторская задолженность должна не более чем на 10 % превышать дебиторскую. К концу отчетного периода на предприятии ЗАО «Омега» имеется дебиторская задолженность в сумме 22645 тыс.руб., а кредиторская задолженность составляет 47314 тыс. руб. С одной стороны увеличение кредиторская задолженность - наиболее привлекательный способ финансирования, так как проценты здесь обычно не взимаются. С другой стороны, из-за больших отсрочек по платежам у предприятия могут возникнуть проблемы с поставками, ущерб репутации из-за неблагоприятных отзывов кредиторов, судебные издержки по делам, возбужденным поставщиками.

Предприятию ЗАО «Омега» необходимо, прежде всего, рассчитываться в первую очередь с долгами перед бюджетом, по социальному страхованию и обеспечению, так как отсрочки по этим платежам обычно влекут за собой выплату штрафов. Затем необходимо четко структурировать долги перед поставщиками и подрядчиками, и выявить какие из них требуют безотлагательного погашения.

Для снижения кредиторской задолженности можно порекомендовать снижение за счет взаимозачетов. Если организации - дебиторы погасят свою задолженность, то соответственно снизится кредиторская задолженность на сумму погашенного долга. Оставшуюся разницу от данной суммы кредиторской задолженности можно снизить частично за счёт реализации продукции, предоставления работ, услуг.

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

кредиторский дебиторский задолженность актив

В результате исследования данной курсовой работы можно сделать выводы:

Под дебиторской задолженностью мы понимаем задолженность организаций и физических лиц данной организации. По характеру образования дебиторская задолженность делится на нормальную и неоправданную.

Если кредиторская задолженность превышает дебиторскую, то это можно считать позитивным фактором, увеличивающим объемы привлеченных на предприятие средств.

Соотношение дебиторской и кредиторской задолженностей является одной из характеристик финансовой устойчивости организации.

Анализ оборачиваемости дебиторской и кредиторской задолженности показал, что к концу отчетного периода на предприятии ЗАО «Омега» имеется дебиторская задолженность в сумме 22645 тыс.руб., а кредиторская задолженность составляет 47314 тыс. руб.

По сравнению с 2010 годом, в 2010 году снизелся период погашения дебиторской задолженности на 45 дня или 11,25 % и составил 71 день. Данный факт свидетельствует о снижении риске непогашения дебиторской задолженности предприятием. Доля дебиторской задолженности в 2010 году увеличилась 13,5 % и составила 59,71 % общего объема текущих активов. Можно сделать вывод о снижении ликвидности текущих активов в целом. По сравнению с 2009 годом, в 2010 году увеличился период погашения кредиторской задолженности на 35 дней или 11,74 % и составил 333 дня. Данный факт свидетельствует о уменьшении риска неплатежеспособности предприятием.

СПИСОК ЛИТЕРАТУРЫ

1.Барименко В.И. Анализ хозяйственной деятельности: учеб. пособие. - М.: Издательство «Омега-Л», 2009. - 414 с.

.Басовский Л.Е., Басовская Е.Н. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности: Учеб. пособие. - М.: ИНФРА - М, 2007. - 366 с.

.Бердникова Т.Б. Анализ и диагностика финансово-хохяйственной деятельности предприятия: учебное пособие. - М.: ИНФРА-М, 2007. - 215 с.

.Вахрушина М.А. Бухгалтерский управленческий учет: Учеб. для студентов вузов, обучающихся по экон. - М.: Омега-Л, 2007. - 576 с.

.Вахрушина М.А. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности: Учебное пособие. - М.: Вузовский учебник, 2008. - 463 с.

.Грибов В.Д., Грузинов В.П. Экономика предприятия: Учебник. - М.: Финансы и статистика, 2007. - 336 с.

.Ковалев В.В. Финансы предприятий: Учебник. - М.: ТК Велби, 2008. - 352 с.

.Либерман И.А. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности: Учеб. пособие. - М.: издательство РИОР, 2007. - 159с.

.Лиференко Г.Н. Финансовый анализ предприятия: Учебное пособие. - М: Издательство «Экзамен», 2007. -160 с.

.Молибог Т.А. Комплексный экономический анализ. - М.: Гуманитар. изд. центр ВЛАДОС, 2007. - 383 с.

.Натушева Н.С. Финансовый менеджмент: Учебное пособие. - М.: ИНФРА-М., - 2007. - 325 с.

.Просветов Г.Н. Финансовый менеджмент: задачи и решения: Учебно - методическое пособие. - М.: Издательство РДЛ, 2007. - 376 с.

.Савицкая Г. В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия. -Минск-М.: ИП "Экоперспектива", 2008. - 402 с.

.Савицкая Г. В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия: Учебное пособие. - Минск: 000 «Новое знание», 2007. - 688 с.

.Самсонова Н.Ф. Финансовый менеджмент. Практикум: Учеб. пособие для вузов. - М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2007. - 269 с.

.Сидорова Е.Б. Финансовый менеджмент: Учебное пособие. - М.: ИНФРА-М., - 2007. - 325 с.

.Шадрина Г.В. Экономический анализ. - М.: Московский международный институт эконометрики, информатики, финансов и права, 2007. - 136 с.

.Шеремет А.Д. Финансовый анализ. - М.: ИНФРА-М, 2005. - 208 с.

.Широков Ю.С. Финансовый менеджмент: Учебное пособие. - М.: ИНФРА-М., - 2007. - 325 с.

.Шохина Е.И. Финансовый менеджмент: Учебное пособие. - М.: ИД ФБК-ПРЕСС, 2007. - 408 с.

Приложение 1

Бухгалтерский баланс ЗАО «Омега» за 2008 год

АКТИВКод строкиНа начало отчётного периодаНа конец отчетного периодаI. ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ Нематериальные активы110Основные средства120365421081Незавершенное строительство130803578692Доходные вложения в материальные ценности135Долгосрочные финансовые вложения140Отложенные налоговые активы1451870Прочие внеоборотные активыИТОГО по разделу I19011689101643II. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ Запасы21018601796сырье, материалы и другие аналогичные ценности21116131432животные на выращивании и откорме212затраты в незавершенном производстве213готовая продукция и товары для перепродажи214190280товары отгруженные215расходы будущих периодов216прочие запасы и затраты217Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям220344918833Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты)2301746717094покупатели и заказчики231Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты)240покупатели и заказчики241Краткосрочные финансовые вложения250Денежные средства260432452Прочие оборотные активы270ИТОГО по разделу II2902320838175БАЛАНС30034897139818Форма 0710001 с.2

ПАССИВКод строкиНа начало отчётного периодаНа конец отчетного периодаIII. КАПИТАЛ И РЕЗЕРВЫ Уставный капитал410500500Собственные акции, выкупленные у акционеровДобавочный капитал420400400Резервный капитал430в том числе резервные фонды, образованные в соответствии с законодательством431резервы, образованные в соответствии с учредительными документами432Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)470(8741)(11646)Итого по разделу III490(7841)(10746)IV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА Займы и кредиты5102831912497Отложенные налоговые обязательства51537Прочие долгосрочные обязательства520Итого по разделу IV590V.КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА Займы и кредиты610Кредиторская задолженность6201441926330в том числе поставщики и подрядчики6211043120473задолженность перед персоналом организации62210391301задолженность перед государственными внебюджетными фондами623613856задолженность по налогам и сборам6246071357прочие кредиторы62517232318Задолженность участникам (учредителям) по выплате доходов630Доходы будущих периодов640Резервы предстоящих расходов650Прочие краткосрочные обязательства660Итого по разделу V6901441926330БАЛАНС70034897139818

Приложение 2

Отчет о прибылях и убытках ЗАО «Омега» за 2008 год

КодыФорма № 1 по ОКУД0710001Дата (год, месяц, число)20081231ОрганизацияЗАО Омегапо ОКПО52287809Идентификационный номер налогоплательщикаИНН2455017273Вид деятельностиКондитерские изделияпо ОКДП15.82.00Организационно-правовая форма /форма собственности4716по ОКОПФ/ОКФСЕдиница измерениятыс. руб.по ОКЕИ384ПоказательЗа отчетный периодЗа аналогичный период предыдущего годаНаименованиекод1234Доходы и расходы по обычным видам деятельности Выручка (нетто) от продажи товаров, продукции, работ, услуг (за минусом налога на добавленную стоимость, акцизов и аналогичных обязательных платежей)0105382729892Себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг020(56755)(32412)Валовая прибыль029(2928)(2520)Коммерческие расходы030(488)(321)Управленческие расходы040Прибыль (убыток) от продаж050(3416)(2841)Прочие доходы и расходы Проценты к получению57Проценты к уплате070(12)Доходы от участия в других организациях080Прочие операционные доходы09052227Прочие операционные расходы100(1348)(567)Внереализационные доходы120254883Внереализационные расходы130(2547)(596)Прибыль (убыток) до налогообложения140(4718)(3687)Отложенные налоговые активы1411870Отложенные налоговые обязательства142(37)Текущий налог на прибыль150Налоговые санкции и аналогичные платежи180(20)Чистая прибыль (убыток) отчетного периода190(2905)(3687)СПРАВОЧНО Постоянные налоговые обязательства (активы)200(768)Базовая прибыль (убыток) на акциюРазводненная прибыль (убыток) на акцию

Приложение 3

Бухгалтерский баланс ЗАО «Омега» за 2009 год

АКТИВКод строкиНа начало отчётного периодаНа конец отчетного периода1234I. ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ Нематериальные активы110Основные средства1202108122931Незавершенное строительство13078692103622Доходные вложения в материальные ценности135Долгосрочные финансовые вложения140Отложенные налоговые активы14518701819Прочие внеоборотные активыИТОГО по разделу I190101643128372II. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ Запасы21017962133сырье, материалы и другие аналогичные ценности21114321569животные на выращивании и откорме212затраты в незавершенном производстве213готовая продукция и товары для перепродажи21428040товары отгруженные215расходы будущих периодов21684524прочие запасы и затраты217Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям220188337359Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты)23017094покупатели и заказчики23117094Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты)2401414820085покупатели и заказчики2413553Краткосрочные финансовые вложения250452Денежные средства260131Прочие оборотные активы270ИТОГО по разделу II2903817529708БАЛАНС300139818158080

Форма 0710001 с.2

ПАССИВКод строкиНа начало отчётного периодаНа конец отчетного периодаIII. КАПИТАЛ И РЕЗЕРВЫ Уставный капитал410500500Собственные акции, выкупленные у акционеровДобавочный капитал420Резервный капитал430400400в том числе резервные фонды, образованные в соответствии с законодательством431резервы, образованные в соответствии с учредительными документами432Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)470(11646)(10096)Итого по разделу III490(10746)(9196)IV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА Займы и кредиты51024197135853Отложенные налоговые обязательства3775Прочие долгосрочные обязательства520Итого по разделу IV590124234135928V.КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА Займы и кредиты610Кредиторская задолженность6202633031348в том числе поставщики и подрядчики6212047326020задолженность перед персоналом организации62213012567задолженность перед государственными внебюджетными фондами6238561214задолженность по налогам и сборам6241357967прочие кредиторы6252318580Задолженность участникам (учредителям) по выплате доходов630Доходы будущих периодов640Резервы предстоящих расходов650Прочие краткосрочные обязательства660Итого по разделу V6902633031348БАЛАНС700139818158080Приложение 4

Отчет о прибылях и убытках ЗАО «Омега» за 2009 год

КодыФорма № 1 по ОКУД0710001Дата (год, месяц, число)20091231ОрганизацияЗАО Омегапо ОКПО52287809Идентификационный номер налогоплательщикаИНН2455017273Вид деятельностиКондитерские изделияпо ОКДП15.82.00Организационно-правовая форма /форма собственности4716по ОКОПФ/ОКФСЕдиница измерениятыс. руб.по ОКЕИ384ПоказательЗа отчетный периодЗа аналогичный период предыдущего годаНаименованиекод1234Доходы и расходы по обычным видам деятельности Выручка (нетто) от продажи товаров, продукции, работ, услуг (за минусом налога на добавленную стоимость, акцизов и аналогичных обязательных платежей)0108387853827Себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг020(69487)(56755)Валовая прибыль02914391(2928)Коммерческие расходы030(187)(488)Управленческие расходы040(9529)Прибыль (убыток) от продаж0504675(3416)Прочие доходы и расходы Проценты к получению25Проценты к уплате070(12)Доходы от участия в других организациях080Прочие операционные доходы0902044752Прочие операционные расходы100(21217)(1348)Внереализационные доходы1203622548Внереализационные расходы130(2175)(2547)Прибыль (убыток) до налогообложения1402094(4718)Отложенные налоговые активы141(51)1870Отложенные налоговые обязательства142(38)(37)Текущий налог на прибыль150(356)Налоговые санкции и аналогичные платежи180(99)(20)Чистая прибыль (убыток) отчетного периода1901550(2905)СПРАВОЧНО Постоянные налоговые обязательства (активы)200(287)(768)Базовая прибыль (убыток) на акциюРазводненная прибыль (убыток) на акцию

Приложение 5

Бухгалтерский баланс ЗАО «Омега» за 2010 год

АКТИВКод строкиНа начало отчётного периодаНа конец отчетного периодаI. ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ Нематериальные активы110117Основные средства12022931113334Незавершенное строительство130103622132673Доходные вложения в материальные ценности135Долгосрочные финансовые вложения140Отложенные налоговые активы18191778Прочие внеоборотные активыИТОГО по разделу I190128372247902II. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ Запасы21021332996сырье, материалы и другие аналогичные ценности21115692535животные на выращивании и откорме212затраты в незавершенном производстве213готовая продукция и товары для перепродажи2144047товары отгруженные215расходы будущих периодов216524414прочие запасы и затраты217Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям220735911697Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты)230покупатели и заказчики231Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты)2402008522645покупатели и заказчики2413553250Краткосрочные финансовые вложения250Денежные средства260131590Прочие оборотные активы270ИТОГО по разделу II2902970837928БАЛАНС300158080285830

Форма 0710001 с.2

ПАССИВКод строкиНа начало отчётного периодаНа конец отчетного периода1234III. КАПИТАЛ И РЕЗЕРВЫ Уставный капитал410500500Собственные акции, выкупленные у акционеровДобавочный капитал420Резервный капитал430400400в том числе резервные фонды, образованные в соответствии с законодательством431резервы, образованные в соответствии с учредительными документами432Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)470(10096)(3743)Итого по разделу III490(9196)(2843)IV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА Займы и кредиты5101358537000Отложенные налоговые обязательства7599Прочие долгосрочные обязательства520Итого по разделу IV5901359287099V.КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА Займы и кредиты610234260Кредиторская задолженность6203134847314в том числе поставщики и подрядчики6212602041187задолженность перед персоналом организации62225673339задолженность перед государственными внебюджетными фондами62312141007задолженность по налогам и сборам6249671436прочие кредиторы625580345Задолженность участникам (учредителям) по выплате доходов630Доходы будущих периодов640Резервы предстоящих расходов650Прочие краткосрочные обязательства660Итого по разделу V69031348281574БАЛАНС700158080285830

Приложение 6

Отчет о прибылях и убытках ЗАО «Омега» за 2010 год

КодыФорма № 1 по ОКУД0710001Дата (год, месяц, число)20101231ОрганизацияЗАО Омегапо ОКПО52287809Идентификационный номер налогоплательщикаИНН2455017273Вид деятельностиКондитерские изделияпо ОКДП15.82.00Организационно-правовая форма /форма собственности4716по ОКОПФ/ОКФСЕдиница измерениятыс. руб.по ОКЕИ384ПоказательЗа отчетный периодЗа аналогичный период предыдущего годаНаименованиекодДоходы и расходы по обычным видам деятельности Выручка (нетто) от продажи товаров, продукции, работ, услуг (за минусом налога на добавленную стоимость, акцизов и аналогичных обязательных платежей)01010778483878Себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг020(85173)(69487)Валовая прибыль0292261114391Коммерческие расходы030(187)Управленческие расходы040(11585)(9529)Прибыль (убыток) от продаж050110264675Прочие доходы и расходы Проценты к получению2Проценты к уплате070Доходы от участия в других организациях080Прочие операционные доходы090620820447Прочие операционные расходы100(7977)(21217)Внереализационные доходы120511362Внереализационные расходы130(1649)(2175)Прибыль (убыток) до налогообложения14081192094Отложенные налоговые активы141(40)(51)Отложенные налоговые обязательства142(24)(38)Текущий налог на прибыль150(1559)(356)Пени за несвоевременную уплату НДС160(143)(99)Чистая прибыль (убыток) отчетного периода19063531550СПРАВОЧНО Постоянные налоговые обязательства (активы)200(515)(287)Базовая прибыль (убыток) на акциюРазводненная прибыль (убыток) на акцию

Приложение 7

Приложение к бухгалтерскому балансу за 2009 год

Приложение к бухгалтерскому балансуза2010г.КодыФорма № 5 по ОКУД0710005Дата (год, месяц, число)20091231ОрганизацияЗАО Омегапо ОКПО52287809Идентификационный номер налогоплательщикаИНН2455017273Вид деятельностиКондитерские изделияпо ОКВЭД15.82.00Организационно-правовая форма / форма собственностичастнаяпо ОКОПФ/ОКФС4716Единица измерения: тыс. руб. / млн. руб.по ОКЕИ384/385(ненужное зачеркнуть)Нематериальные активыПоказательНаличие на начало отчетного годаПоступилоВыбылоНаличие на конец отчетного периоданаименованиекод123456Объекты интеллектуальной собственности (исключительные права на результаты интеллектуальной собственности)010в том числе:У патентообладателя на изобретение, промышленный образец, полезную модель011У правообладателя на программы ЭВМ, базы данных012У правообладателя на технологии интегральных микросхем013У владельца на товарный знак и знак обслуживания, наименование места происхождения товаров014У патентообладаетеля на селекционные достижения015Организационные расходы020Деловая репутация организации030Прочие040ПоказательНа начало отчетного годаНа конец отчетного годанаименованиекод1234Амортизация нематериальных активов - всего050в том числе:

Форма 0710005 с. 2Основные средстваПоказательНаличие на начало отчетного годаПоступилоВыбылоНаличие на конец отчетного периоданаименованиекод123456ЗданияСооружения и передаточные устройства1515Машины и оборудование35692000346823104Транспортные средства3001299Производственный и хозяйственный инвентарьРабочий скотПродуктивный скотМноголетние насажденияДругие виды основных средствЗемельные участки и объекты природопользованияКапитальные вложения на коренное улучшение земельИтого41492013957723711ПоказательНа начало отчетного периодаНа конец отчетного периоданаименованиекод1234Амортизация основных средств - всего1404952630в том числе:зданий и сооружений11машин, оборудования, транспортных средств4652567других2962Передано в аренду объектов основных средств - всегов том числе:зданиясооруженияПереведено объектов основных средств на консервациюПолучено объектов основных средств в аренду - всегов том числе:Объекты недвижимости, принятые в эксплуатацию и находящиеся в процессе государственной регистрацииСправочно.кодНа начало отчетного годаНа конец отчетного года234Результат от переоценки объектов основных средств:0(0)первоначальной (восстановительной)стоимости1710амортизации172кодНа начало отчетного годаНа конец отчетного периода234Изменение стоимости объектов основных средств в результате достройки, дооборудования, реконструкции, частичной ликвидации474488

Форма 0710005 с. 3Доходные вложения в материальные ценностиПоказательНаличие на начало отчетного годаПоступилоВыбылоНаличие на конец отчетного периоданаименованиекодИмущество для передачи в лизингИмущество, предоставляемое по договору прокатаПрочиеИтогокодНа начало отчетного годаНа конец отчетного периода1234Амортизация доходных вложений в материальные ценностиРасходы на научно-исследовательские, опытно-конструкторские и технологические работыВиды работНаличие на начало отчетного годаПоступилоСписаноНаличие на конец отчетного годанаименованиекодВсего310в том числе:Справочно.кодНа начало отчетного годаНа конец отчетного года234Сумма расходов по незаконченным научно-исследовательским, опытно-конструкторским и технологическим работам320кодЗа отчетный периодЗа аналогичный период предыдущего годаСумма не давших положительных результатов расходов по научно-исследовательским, опытно-конструкторским и технологическим работам, отнесенных на внереализационные расходыРасходы на освоение природных ресурсовПоказательОстаток на начало отчетного периодаПоступилоСписаноОстаток на конец отчетного годанаименованиекодРасходы на освоение природных ресурсов - всего410в том числе:Справочно.кодНа начало отчетного годаНа конец отчетного периода234Сумма расходов по участкам недр, незаконченным поиском и оценкой месторождений, разведкой и (или) гидрогеологическими изысканиями и прочими аналогичными работамиСумма расходов на освоение природных ресурсов, отнесенных в отчетном периоде на внереализационные расходы как безрезультатные

Финансовые вложенияПоказательДолгосрочныеКраткосрочныенаименованиекодна начало отчетного годана конец отчетного периодана начало отчетного годана конец отчетного периодаВклады в уставные (складочные капиталы других организаций - всего510в том числе дочерних и зависимых хозяйственных обществ511Государственные и муниципальные ценные бумаги515Ценные бумаги других организаций - всего520в том числе долговые ценные бумаги (облигации, векселя)521Предоставленные займы525Депозитные вклады530Прочие535Итого540Из общей суммы финансовые вложения, имеющие текущую рыночную стоимость:Вклады в уставные (складочные) капиталы других организаций - всего550в том числе дочерних и зависимых хозяйственных обществ551Государственные и муниципальные ценные бумаги555Ценные бумаги других организаций - всего560в том числе долговые ценные бумаги (облигации, векселя)561Прочие565Итого570Справочно.По финансовым вложениям, имеющим текущую рыночную стоимость, изменение стоимости в результате корректировки оценки580По долговым ценным бумагам разница между первоначальной стоимостью и номинальной стоимостью отнесена на финансовый результат отчетного периода590

в АОЗТ «Крокорс» за 1995 – 1997г.г.

	Показатели				отклонения
	Показатели

	Выручка от реализации продукции, работ, услуг, тыс. рублей
	Средняя кредиторская задолженность, тыс. рублей
	Оборачиваемость в разах (стр 1: стр 2)
	Период погашения кредиторской задолженности, дни (календарные дни: число оборотов)

Рассмотрим влияние факторов на изменение кредиторской задолженности.

В = КЗ х Д , где

В – период погашения кредиторской задолженности.

КЗ – средняя кредиторская задолженность.

Д – календарные дни.

ВП – выпуск продукции.

Вкз = КЗ 1 Х Д _ КЗ 0 х Д ,

ВВР = КЗ 0 х Д _ ДЗ 0 х Д ,

В = Вкз + Ввр

Рассчитываем влияние средней кредиторской задолженности на период погашения (1995 – 1996 г.г.).

Вкз = 332518,5 х 360 _ 280914 х 360 = 14 день

Рассчитываем влияние выпуска продукции на период погашения кредиторской задолженности.

ВВР = 280914 х 360 _ 280914 х 360 = - 8 дня

Рассчитываем совокупное влияние факторов:

В = 12 + (-8) = 4 дня

Рассчитаем влияние средней кредиторской задолженности на период погашения (1996 – 1997 г.г.).

Вдз = 532283 х 360 _ 332518,5 х 360 = 45 день

Рассчитаем влияние выпуска продукции на период погашения кредиторской задолженности.

ВВР = 332518,5 х 360 _ 332518,5 х 360 = - 1 день

Рассчитаем совокупное влияние факторов:

В = 45 + (-1) = 44 дня

Рассчитаем совокупное влияние факторов:

В = 47 + (-3) = 44 дня

Как видно из данных таблицы, оборачиваемость кредиторской задолженности имеет тенденцию к замедлению. Так, оборачиваемость 1996 г. по сравнению с 1995 г. снизилась в 0,25 раза, период погашения увеличился на 4 дня. Также оборачиваемость кредиторской задолженности в 1997 г. по сравнению с 1996 г. понизилась в 1,68 раза, период погашения, следовательно, увеличился на 44 дня.

Сравнительный анализ дебиторской

и кредиторской задолженности.

Основной причиной возникновения на предприятии в настоящее время дебиторской и кредиторской задолженности, является временные неплатежи. Это подтверждают данные сравнительного анализа дебиторской и кредиторской задолженности (таблица 8).

Таблица 8.

Сравнительный анализ дебиторской и кредиторской

задолженности в АОЗТ «Крокорс» на конец 1997 г.

Показатели	Превышение задолженности
Показатели	Дебитор-ской	Кредитор-

За товары, работы, услуги
За товары отгруженные
По оплате труда
По отчислению на социальные нужды
С бюджетом
По авансам
С прочими дебиторами и кредиторами

Данные таблицы показывают, что дебиторская задолженность на конец 1997 года составила 435778 тыс. рублей, а превышение её кредиторской задолженностью – 242645 тыс. рублей (678432 тыс. руб. – 435778 тыс. руб.). Взаимные платежи на лицо, однако не в ущерб предприятию, так как общее превышение кредиторской задолженности составляет 677932 тыс. рублей. Такая ситуация не влечёт за собой ухудшения финансового положения, так как АОЗТ «Крокорс» использует эту задолженность как привлечённые источники на момент изучения.

После анализа дебиторской и кредиторской задолженности предприятия целесообразно сопоставить общие суммы задолженности и сделать выводы о характере внепланового перераспределения средств. Для этого составляется расчётный баланс (таблица 9). В актив расчётного баланса включается дебиторская, а в пассив – кредиторская задолженность. Дебетовое сальдо, то есть превышение дебиторской задолженности, свидетельствует о том, что часть из оборотных средств предприятия незаконно изъята из оборота и находится в обороте его дебиторов. Наоборот, кредитовое сальдо по расчётному балансу, то есть превышение кредиторской задолженности над дебиторской, свидетельствует о внеплановом привлечении средств других предприятий и организаций.

Приведенные в таблице данные расчётного баланса свидетельствуют о том, что на начало и конец 1997 года, предприятие имеет кредитовое сальдо, то есть сумма привлечённых предприятием в хозяйственный оборот средств кредиторов, превышает сумму дебиторской задолженности. За 1997 кредитовое сальдо уменьшилось на 62814 тыс. рублей и составило на конец года 242645 тыс. рублей. Кредитовое сальдо расчётного баланса предприятия уменьшилось в результате изменения состояния как дебетовой, так и кредитовой задолженности. В составе дебиторской задолженности на 365896 тыс. рублей увеличилась сумма по товарам отгруженным, на 8822 тыс. рублей снизилась сумма по статье «Прочие расходы», на 1980 тыс. рублей снизилась сумма по авансам выданным. Кредиторская задолженность выросла по поставщикам и подрядчикам на 270129 тыс. рублей, по оплате труда на 2489 тыс. рублей, по социальному страхованию и обеспечению на 2312 тыс. рублей, по задолженности перед бюджетом на 15646 тыс. рублей, по авансам полученным на 6003 тыс. рублей, а по прочим кредиторам снизилась на 4299 тыс. рублей.

Таблица 9.

Расчётный баланс АОЗТ «Крокорс» за 1997 г.

Наименование статей	На начало года	На конец года	Изменения (+;-)

Актив
Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течении 12 месяцев после отчётной работы) В том числе товары отгруженные авансы выданные прочие дебиторы Кредитовое сальдо


Кредиторская задолженность в том числе поставщики и подрядчики по оплате труда по социальному страхованию и обеспечению задолженность перед бюджетом авансы полученные прочие кредиторы Дебетовое сальдо

Выводы и предложения.

Дипломная работа на тему «Бухгалтерский учёт и анализ расчётов с поставщиками и подрядчиками», построена по материалам АОЗТ «Крокорс». На примере этого предприятия исследован порядок проведения бухгалтерского учёта и экономического анализа расчётов с поставщиками и подрядчиками. В результате осуществлённой работы установлено, что бухгалтерский учёт АОЗТ «Крокорс» ведётся согласно учётной политике, принятой на предприятии, положению о бухгалтерском учёте и зачётности, инструктивным материалам. На данном предприятии применяется журнально-ордерная форма учёта.

Анализируя работу АОЗТ «Крокорс» за 1997 год, выяснили, что в целом предприятие работало неплохо.

Выручка от реализации составила 1579234 тыс. рублей, прибыль от реализации – 35950 тыс. рублей.

Дебиторская задолженность за товары отгруженные увеличилась на 365896 тыс. рублей, по прочим дебиторам снизилась на 8822 тыс. рублей, по авансам выданным также снизилась на 1980 тыс. рублей, в целом дебиторская задолженность повысилась на 353094 тыс. рублей.

Кредиторская задолженность увеличилась на 292280 тыс. рублей, в том числе по расчётам за товары, работы, услуги – на 270129 тыс. рублей, по расчётам с бюджетом – на 15646 тыс. рублей, по авансам полученным на 6003 тыс. рублей, по прочим кредиторам снизилась на 4299 тыс. рублей. Также произошли существенные изменения в структуре дебиторской и кредиторской задолженности. Это свидетельствует о взаимных неплатежах.

Сроки образования дебиторской и кредиторской задолженности превысили 3 месяца. Просроченная дебиторская задолженность составила 455778 тыс. рублей, просроченная кредиторская задолженность – 678423 тыс. рублей. Оборачиваемость дебиторской задолженности понизилась и составила 6 раз, а кредиторской задолженности повысилась и составила 2,97 раза.

Превышение дебиторской задолженности кредиторской на конец 1997 года составило 242645 тыс. рублей. Взаимные неплатежи налицо, но не в ущерб предприятию, так как общее превышение составило 677932 тыс. рублей.

Завершая рассмотрение анализа состояние дебиторской и кредиторской задолженности, необходимо учесть, что такой анализ позволяет разработать конкретные меры по улучшению организации расчётов АОЗТ «Крокорс»:

меры, направленные на укрепление договорной дисциплины;

воздействие на неаккуратных плательщиков путём применения аккредитивных форм расчётов или передачи неоплаченных ценностей на ответственное хранение;

меры по улучшению претензионной работы предприятия, неуклонному соблюдению установленных сроков платежей, внедрению наиболее прогрессивных форм расчётов, соответствующих особенностям деятельности анализируемого предприятия и изысканию путей для ускорения оборачиваемости оборотных средств в сфере обращения.

Список использованной литературы.

1. И.С. Глушков «Бухгалтерский учёт на современном предприятии»

г. Новосибирск «ЭКОР» 1995 г.

2. П.И. Камышанов « Практическое пособие по бухгалтерскому учёту»

г. Москва «Экономика» 1995 г.

3. Е.П. Козлова «Бухгалтерский учёт»

г. Москва «Финансы и статистика» 1996 г.

4. О.В. Жигалов «Автоматизация бухгалтерского учёта»

г. Москва 1994 г.

План счетов бухгалтерского учёта финансово-хозяйственной

деятельности предприятия и инструкция по его применению.

М., «Финансы и статистика», 1992 г.

Федеральный закон РФ «О бухгалтерском учёте»

от 21.11.96 г. №129-Ф3

Журнал «Главбух» 1995-1998 г.г.

Л.В. Донцова, Н.А. Никифорова

Бухгалтерская отчётность и её анализ. – М: Тентея Тех, 1996 г.

О.В. Ефимов Финансовый анализ. – М: Бух. Учёт, 1996 г.

А.И. Ковалёв, В.П. Привалов

Анализ финансового состояния предприятия – М: Центр экономики и маркетинга, 1995 г.

И.Т. Балабанов

Анализ и планирование финансов хозяйствующего субъекта – М: Финансы и статистика, 1994 г.

А.Д. Шеремет, Р.С. Сайфулин

Методика финансового анализа – М: Инфра – М, 1996 г.

М.Ф. Дъячкор «Анализ хозяйственной деятельности в

строительстве», М: «Финансы и статистика», 1989 г.

В.В. Коротков «Анализ хозяйственной деятельности

строительных организаций», Белгород, БКАПК, 1995 г.

В.И. Стражева «Анализ хозяйственной деятельности в

промышленности», Минск: Высшая школа, 1997 г.

Журнал «Бухгалтерский учёт» №2, 1996 г.

Высоцкий «Анализ дебиторской и кредиторской задолженности».

Приложения.

Таблица 1.

Основные показатели деятельности

Показатели	отклонения
Показатели		1997г от 1996г

Показатели от реализации, млн. рублей. в действующих ценах в сопоставимых ценах
Прибыль от реализации, млн. рублей
Среднегодовая стоимость основных производственных фондов, млн. рублей
Среднесписочная численность работников, чел.
Фонд заработной платы, млн. рублей
Производительность труда работников, млн. рублей в действующих ценах в сопоставимых ценах
Средняя заработная плата за год
Фондоотдача основных средств
Рентабельность в %

Основные показатели деятельности

АОЗТ « Крокорс » за 1995 - 1997 г.г.

Составил А.В.Лунева

Проверил М.В.Мощенская

Листов 4, лист 1 стр.

Таблица 2.

Анализ состава и структуры дебиторской задолженности

АОЗТ «Крокорс» за 1995 – 1997г.г.

Расчёты с дебиторами

отклонения

1997г. от 1996г.

тыс. руб.

Для анализа и оценки дебиторской задолженности целесообразно использовать данные об оборачиваемости долговых обязательств, периоде их погашения, отношении общей суммы долгов дебиторов к общей сумме активов.

Таблица 3.2

Исходные данные для анализа дебиторской и кредиторской задолженности.

Расчеты в таблице 3.3 производились на основе таблицы 3.2 и Приложений 1 и 3.

Как следует из таблицы 3.3 состояние расчетов с покупателями улучшилось в 2001 г. На 46,2 дня уменьшился средний срок погашения дебиторской задолженности и составил в 2001 г. 73,1 день. Особое внимание обратить на снижение качества задолженности. По сравнению с 2000 г. доля сомнительной дебиторской задолженности возросла на 36,1% и составила 63,7% общей величины дебиторской задолженности. Имея в виду, что доля дебиторской задолженности составила 35,6% общего объема оборотных активов, можно сделать вывод о низкой ликвидности оборотных активов в целом, и следовательно ухудшения финансового положения предприятия.

Таблица 3.3.

Анализ дебиторской задолженности.

Показатели

Абсолютные показатели

Изменения

Оборачиваемость дебиторской задолженности (кол-во раз).

Период погашения дебиторской задолженности (дни).

Доля дебиторской задолженности покупателей и заказчиков в общем объеме оборотных активов (%).

Доля сомнительной дебиторской задолженности в общем объеме задолженности (%).

Высвобождено денежных средств из оборота.

Вовлечено в оборот денежных средств.

119,3

109,6

-46,2
-26,6

4013,4

-19,7
44444,9

В 2002 г. также увеличилась оборачиваемость дебиторской задолженности. На 4,6 дня средний срок погашения дебиторской задолженности, и составил - 68,5 дней. Качество задолженности стало немного лучше. По сравнению с 2001 г. доля сомнительной дебиторской задолженности снизилась на 1,8% и составила 61,9% в общей величине дебиторской задолженности. Доля дебиторской задолженности в 2002 г. составила 51,8% общего объема оборотных активов увеличилась, а следовательно уменьшился риск роста задолженности и неплатежей, а также улучшилось финансовое состояние ОАО “Алтайхимпром”.

В 2003 г. ситуация меняется в худшую сторону. Состояние дебиторской задолженности ухудшилось. На 41,1 день средний срок погашения дебиторской задолженности увеличился и составил 109,6 дней. Качество задолженности улучшилось, доля сомнительной задолженности уменьшилась на 19,7%. Имея в виду, что доля дебиторской задолженности в 2003 г. составила 60,3% в общем объеме оборотных активов. Таким образом в течение всего анализируемого периода в том числе и в 2003 г. у ОАО “Алтайхимпром” риск роста задолженности и возможности неплатежей растет, а следовательно и ухудшается финансовое положение предприятия.

Таким образом в 2001 и 2002 гг. в результате увеличения скорости оборачиваемости дебиторской задолженности было высвобождено, а следовательно дополнительно получено выручки на сумму 50769,8 т.р. и 4013,4 т.р. соответственно. А в 2003 г. в результате увеличения периода погашения дебиторской задолженности было вовлечено, а следовательно и недополучено выручки на сумму 44444,9 т.р.

В разрезе таблицы 3.3 необходимо более подробно рассмотреть период погашения дебиторской задолженности, рассчитанный как отношение продолжительности времени между отпуском товаров и услуг и получением за них денежных средств. Данные расчеты производятся на основании таблиц 3.3, 3.4.

Таблица 3.4.

Анализ периода погашения дебиторской задолженности.

Период погашения

Средний остаток ДЗ

Сумма кредитного оборота

1 квартал

2 квартал

3 квартал

1 квартал

2 квартал

3 квартал

1 квартал

2 квартал

3 квартал

1 квартал

2 квартал

3 квартал

119,3
109,6
121,4
109,6

49874
106881
14192
36510
48691
10624,1
7236,3
28223
59783
2837,6
16136,5
29363,9
118190
3697,3
14392,5
62446,8

152506
355945
39243
109771
243095
37278,6
20317,3
121192
318455
10590,3
141243
153771
394705
16764
84730
207210

Как видно из таблицы 3.4 в 2001 г. время погашении дебиторской задолженности уменьшилось на 46,2 дня, в том числе в 1 квартале оборачиваемость составила 104 дня, во 2 - 140 дней, в 3 - 85 дней. В 2002 г. период погашения уменьшился на 4,6 дня и составил 68,5 дней, в том числе за 1 квартал период погашения составил 97,8 дней, за 2 - 41,7 дня, за 3 - 69,7 дней. В 2003 г. период погашения дебиторской задолженности составил 109,6 дней, т.е. увеличился по сравнению с 2002 г. на 41,1 день, что негативно сказалось на финансовом положении ОАО “Алтайхимпром”. В третьем квартале период погашения составил 110 дней, а к концу года он уменьшился всего лишь на 0,4 дня. Увеличение периода погашения дебиторской задолженности в 2003 г. произошло в основном за счет увеличения остатка дебиторской задолженности.

Для наглядности изменения периода погашения дебиторской задолженности в пределах года и по кварталам представлен график (рис. 3.1).

рис. 3.1

Как видно из графика, в течение анализируемых годов период погашения дебиторской задолженности изменялся как в худшую так и в лучшую стороны.

Таким образом, увеличение дебиторской задолженности в анализируемом периоде оказывает непосредственное влияние на денежные потоки организации. Кроме того, увеличение дебиторской задолженности инициирует дополнительные расходы, связанные с работой с дебиторами, а также приводит к увеличению потерь по безнадежным долгам. Наконец, рост дебиторской задолженности связанный с увеличением периода отсрочки платежа, влечет за собой потери вследствие изменения покупательной способности денежных средств.

В условиях инфляции всякая отсрочка платежа приводит к тому, что предприятие реально получает лишь часть стоимости проданной продукции. Поэтому возникает необходимость оценить возможность предоставления скидки при досрочной оплате.

Данный анализ проводится на основе Приложения 1 и таблиц 3.2, 3.3.

Как видно из Приложения 5 в 2000 г. ежемесячный темп инфляции составил 2%. Таким образом, в результате месячной отсрочки платежа ОАО “Алтайхимпром” получит реально лишь 98% договорной стоимости продукции. Реальный же период погашения дебиторской задолженности в 2000 г. составил 119 дней или 4 месяца. Тогда предприятие реально получило лишь 92% стоимости договора, потеряв с каждой тысячи рублей 80 рублей (или 8%). Таким образом сокращение фактического срока погашения дебиторской задолженности с 119 дней до 30 дней приведет к снижению потерь только от негативного влияния инфляции на 60 рублей с каждой тысячи, т.е. можно предоставить 6% скидку своим клиентам, чтобы добиться сокращения срока расчетов и тем самым получить экономический эффект. В тоже время ОАО “Алтайхимпром” испытывает проблемы с финансированием текущих расходов, т.е. предприятие привлекает дополнительные источники финансирования. Таким образом, сокращение общих потерь составило бы 133,5 руб. с каждой тысячи. В этих условиях можно делать скидку до 13% (максимум), чтобы добиться периода погашения дебиторской задолженности в 1 месяц.

В 2001 г. ежемесячный темп инфляции составил 1,7%. Период погашения дебиторской задолженности в 2001 г. составил 73 дня или 2,5 месяца. В результате чего ОАО “Алтайхимпром” реально получило 98% стоимости договора, т.е. предприятие потеряло с каждой тысячи 20 руб. Для уменьшения периода погашения дебиторской задолженности до 30 дней необходимо предоставить скидку в 1%, а если предприятие привлекало дополнительные источники финансирования, то в 4;. В этом случае ОАО “Алтайхимпром” потеряло бы лишь 10 руб. с каждой тысячи, т.е. общее сокращение потерь составило бы 353 руб.

В 2002 г. ежемесячный темп инфляции составил 1,5%. Период погашения дебиторской задолженности составил 69 дней. В результате реально ОАО “Алтайхимпром” получило 94% договорной стоимости продукции, т.е. предприятие потеряло с каждой тысячи 60 руб. Таким образом сокращение фактического срока погашения дебиторской задолженности с 69 дней до 30 дней приведет к снижению потерь только от влияния инфляции на 40 рублей с каждой тысячи, т.е. можно предоставлять покупателям скидку в 4%. В том случае если ОАО “Алтайхимпром” привлекало дополнительные источники финансирования сокращение общих потерь составило бы 72,1 руб. с каждой тысячи. В таких условиях можно смело предоставлять скидку в 7%, чтобы добиться периода погашения дебиторской задолженности в 1 месяц.

В 2003 г. ежемесячный темп инфляции был равен 1%. Период погашения дебиторской задолженности составил 110 дней. В результате чего ОАО “Алтайхимпром” реально получило 96% договорной стоимости, т.е. предприятие потеряло с каждой тысячи рублей 40 руб. Таким образом, сокращение срока погашения дебиторской задолженности в 110 дней до 30 дней приведет к снижению потерь только от влияния инфляции на 30 руб. с каждой тысячи, т.е. можно предоставлять скидку в 3%. В 2003 г. ОАО “Алтайхимпром” прибегало к дополнительному финансированию, таким образом, сокращение общих потерь составило 103,1 руб. с каждой тысячи. В таких условиях можно предоставлять клиентам скидку в 9%.

Расчеты в Приложении 5 производились по формуле:

Коэффициент падения

покупательной способности (aij) = 1: (1+ J d pr) j

где j - продолжительность периода погашения дебиторской задолженности в днях.

J d pr - дневной темп изменения цен в долях единицы.

На платежеспособность организации непосредственное влияние оказывает период погашения кредиторской задолженности. Таким образом необходимо произвести анализ оборачиваемости кредиторской задолженности.

Данный анализ производится на основе таблицы 3.5.

Таблица 3.5

Анализ обрачиваемости кредиторской задолженности.

Показатели

Количественные показатели

Оборачиваемость КЗ (раз)

Период погашения кредиторской задолженности (дн.) в т.ч.:

задолженность по расчетам с поставщиками

авансы полученные

расчеты с бюджетом

расчеты с внебюджетными фондами

расчеты по оплате труда

Высвобожденные из оборота денежные средства (т.р.)

Вовлеченные в оборот денежные средства (т.р.)

156,6

121,7

165,9

202,8

-34,5
-15,6
22977,5

38563,6

39903,1

Как видно из таблицы 3.5 в 2001 г. состояние расчетов по кредиторской задолженности улучшилось. Оборачиваемость кредиторской задолженности увеличилась на 0,67 раз, это свидетельствует об эффективности расчетной дисциплины в ОАО “Алтайхимпром”.

Соответственно период погашения кредиторской задолженности уменьшился на 35 дней. в 2001 г. наиболее серьезные изменения сроков кредитования произошли по статьям: задолженность перед внебюджетными фондами - период кредитования увеличился на 10,5 дней; авансы полученные - период погашения кредиторской задолженности уменьшился на 16 дней. В связи с увеличением оборачиваемости кредиторской задолженности было высвобождено денежных средств на сумму 22977,5 т.р.

В 2002 г. оборачиваемость кредиторской задолженности снизилась на 0,8 раза или период погашения увеличился на 44 дня. На это повлияло, в основном, увеличение периода погашения авансов полученных на 30 дней и увеличение периода погашения задолженности перед внебюджетными фондами.

В связи с увеличением периода кредиторской задолженности в 2002 г. было вовлечено дополнительных средств на сумму 38563,6 т.р. Таким образом, в 2002 г. в ОАО “Алтайхимпром” произошло замедление погашения текущих обязательств перед кредиторами, которое может повлечь за собой дополнительные расходы в связи с нарушением сроков оплаты или в худшем случае потерю поставщиков.

В 2003 г. ситуация ухудшилась и оборачиваемость кредиторской задолженности уменьшилась на 0,4 раза, соответственно период кредитования увеличился на 36,9 дней и составил в 2003 г. 203 дня. На это повлияло в основном увеличение периода задолженности с поставщиками на 33 дня; увеличение периода погашения задолженности перед бюджетом на 10,8 дней. Таким образом, увеличение периода погашения кредиторской задолженности привело к вовлечению в оборот денежных средств в размере 39903,1 т.р. и недополучению выручки.

Состояние расчетно-платежной дисциплины в организации оказывает существенное влияние на ее платежеспособность и финансовую устойчивость. В связи с этим необходимо рассчитать ряд коэффициентов. (табл. 3.6.).

Таблица 3.6

Анализ кредиторской задолженности.

Как видно из таблицы 3.6 в 2001 и 2002 гг. коэффициент покрытия текущих обязательств уменьшился на 0,3 и 0,5 пункта, что свидетельствует об ухудшении платежеспособности и реальности погашения текущих долгов. В 203 г. данный показатель увеличился всего лишь на 0,2 пункта и остался на низком уровне (0,8).

Коэффициент внутреннего долга не изменился в течение всего анализируемого периода и составляет 0,01. Таким образом, в ОАО “Алтайхимпром” высокий уровень платежеспособности и оборачиваемости сумм по внутренним обязательствам.

В 2001 г. коэффициент задолженности другим организациям увеличился на 0,4 пункта, т.е. существуют в 2001 г. проблемы с платежеспособностью перед кредиторами-контрагентами. В 2002 и 2003 гг. данный показатель вернулся на прежнее место и составил 0,2. Таким образом, ОАО “Алтайхимпром” в 2002 и 2003 гг. способно рассчитаться с прямыми кредиторами-контрагентами.

Коэффициент задолженности фискальной системе в 2000 г. составил 0,2, увеличение произошло лишь в 2002 г. и составило 0,2 пункта. В 2003 г. данный показатель остался на том же уровне и составил 0,4. Таким образом, рост данного показателя является отрицательной тенденцией, свидетельствующей об увеличении обязательств перед бюджетом.

Следующим этапом анализа должна стать оценка соответствия условий получения и предоставления кредита.

Деятельность любого предприятия связана с приобретением материалов, продукции. Если расчеты за продукцию или услуги производились на условиях последующей оплаты, можно говорить о получении предприятием коммерческого кредита от своих поставщиков и подрядчиков. Само предприятие выступает кредитором для своих покупателей и заказчиков, а также поставщиков в части выданных им авансов под предстоящую поставку продукции. Поэтому от того, насколько сроки, на которые предприятию предоставляется коммерческий кредит зависит финансовое благополучие предприятия.

Как следует из данных Приложения 6 изменения периода предоставления и получения кредита в 2001 г. имели разнонаправленный характер: на 5,4 дня увеличился срок кредитования предприятия его поставщиками, на 3,5 дня уменьшился период погашения дебиторской задолженности покупателей и заказчиков. Изменения в части авансов полученных и выданных характеризовались общим сокращением периода кредитования. Таким образом, данные изменения были в пользу ОАО “Алтайхимпром”. В 2002 и 2003 гг. произошло увеличение периода погашения как дебиторской так и кредиторской задолженности, но в 2002 г. период погашения задолженностей покупателей увеличился больше чем период погашения задолженности перед поставщиками (39,4 дня и 5,6 дня соответственно), т.е. изменения произошли не в пользу предприятия. В 2003 г. ОАО “Алтайхимпром” находится в более выгодном положении чем ее покупатели, так как период погашения задолженности перед поставщиками и по авансам полученным составил 101 день и 69,1 день соответственно, а период погашения задолженности покупателей и авансов выданных 86,6 дня и 7,5 дней соответственно.

В ОАО “Алтайхимпром” на конец анализируемого периода период погашения дебиторской задолженности составил 110 дней, а период погашения кредиторской задолженности 203 дня.

Таким образом, необходимо принять следующие меры:

Ввести должность по управлению расчетами с покупателями и поставщиками.

Специалист должен заниматься внешним анализом:

анализ оборачиваемости дебиторской и кредиторской задолженности;

темпов изменения дебиторской и кредиторской задолженности;

необходимо проводить качественный отбор клиентов и определять оптимальные условия кредитования;

обеспечивать четкую процедуру предъявления претензий и осуществлять контроль за тем, как клиенты исполняют условия договоров, проводить регулярный мониторинг по объему задолженности, срокам погашения;

обеспечивать четкую процедуру оплачивания счетов и получения платежей;

должны составляться прогнозы долговых обязательств, так как без него невозможно управлять финансовой деятельностью предприятия и избежать неожиданной нехватки денежных средств в самое неподходящее время.

В связи с большими периодами погашения обязательств и нехваткой денежных средств необходимо разработать постоянно действующую систему взаимозачетов.

Уровень платежеспособности и финансовой устойчивости организации зависит от скорости оборачиваемости дебиторской и кредиторской задолженности, которая характеризует эффективность функционирования организации.

Анализ оборачиваемости дебиторской и кредиторской задолженности позволяет сделать выводы о рациональности размера годового оборота средств в расчетах. Эффективность расчетно-платежной системы ускоряет процесс оборачиваемости денежных средств в расчетах, способствует притоку других активов организации и погашению кредиторской задолженности; уменьшении себестоимости продукции (работ, услуг). С увеличением числа оборотов сокращается доля постоянных расходов, относимая на показатель себестоимости; возможном ускорении оборота на других стадиях производственного процесса и продажи продукции (работ, услуг). Сокращение оборачиваемости дебиторской и кредиторской задолженности повлечет ускорение оборота денежных средств, запасов и обязательств организации.

Основная цель анализа должна заключаться в определении скорости и времени оборачиваемости задолженности и резервов ее ускорения на разных этапах хозяйственной деятельности фирмы. Оборачиваемость дебиторской и кредиторской задолженности характеризуется двумя традиционными показателями: оборачиваемость в днях и коэффициент оборачиваемости.

Для более детальных выводов об оборачиваемости средств предприятия рассчитываются частные показатели оборачиваемости.

Следует отметить, что для правильного расчета оборачиваемости дебиторской задолженности в качестве числителя используют выручку от продаж. Это связано с тем, что дебиторская задолженность формируется в связи с фактором реализации и по мере поступления выручки.

Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности показывает расширение или снижение коммерческого кредита, предоставляемого предприятием потребителям его продукции. Рост коэффициента означает сокращение продаж в кредит, снижение коэффициента свидетельствует об увеличении объема предоставляемого кредита. Для анализа коэффициента оборачиваемости дебиторской задолженности обычно проводят сравнения со среднеотраслевыми показателями.

Особое значение в анализе оборачиваемости средств организации имеет продолжительность периода погашения кредиторской задолженности. Расчет данного показателя базируется на различных подходах, которые приводят к получению отличающихся друг от друга результатов.

Главное отличие при определении периода погашения кредиторской задолженности состоит в обосновании базы для исчисления показателя. Чаще всего в качестве базы для расчета используются такие показатели, как выручка от продаж и себестоимость проданной продукции.

Использование для расчета выручки от продаж представляет собой самый общий подход к анализу оборачиваемости кредиторской задолженности. Его достоинством является то, что он позволяет оценить соотношение между выручкой и кредиторской задолженностью, которое используется при составлении прогнозного баланса и определении ожидаемой потребности в собственном оборотном капитале. Однако соотношение данных показателей не может рассматриваться как характеристика скорости оборота кредиторской задолженности, понимаемой как продолжительность времени ее оплаты.

Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности (КОдз) - показывает, сколько оборотов за период в среднем делают средства, находящиеся в виде дебиторской задолженности.

КОдз = Выручка / Средняя дебиторская задолженность (1)

Расчет коэффициента оборачиваемости дебиторской задолженности приведен в таблице 24.

Таблица 24 - Расчет коэффициента оборачиваемости дебиторской задолженности

Высокая оборачиваемость дебиторской задолженности отражает улучшение платежной дисциплины покупателей (а также других контрагентов) - своевременное погашение покупателями задолженности перед предприятием и (или) сокращение продаж с отсрочкой платежа (коммерческого кредита покупателям). Динамика этого показателя во многом зависит от кредитной политики предприятия, от эффективности системы контроля, обеспечивающей своевременность поступления оплаты. В ООО «Планета комфорт» произошло снижение оборачиваемости на 59,33%, что оценивается отрицательно, так как свидетельствует о менее эффективном управлении дебиторской задолженностью.

Длительность (средний срок) погашения дебиторской задолженности (Ддз) - показывает, через сколько дней в среднем в течение года дебиторы погашают свои долги.

Рассчитывается по формуле

Ддз1 = 365/3,4225= 106,65 дней

Ддз0 = 365/8,4152 = 43,37 дней

Чем выше рассчитанный показатель, тем короче период между продажей и получением денежных средств. В ООО «Планета комфорт» в 2014 году по сравнению с 2013 годом произошло существенное увеличение длительности погашения дебиторской задолженности, более чем в два раза. Это свидетельствует о серьезном ухудшении платежной дисциплины и необходимости работы с дебиторами по своевременному взысканию долгов.

Доля дебиторской задолженности в общей сумме оборотных активов (Удз), определяется по формуле

Удз1 = 69337/176757*100% = 39,23%

Удз0 = 18982/106483*100% = 17,83%

В отчетном периоде по сравнению с базисным произошло увеличение доли дебиторской задолженности в оборотных активах на 0,54%, что оценивается отрицательно.

Доля просроченной дебиторской задолженности в общем составе дебиторской задолженности рассчитывается как отношение просроченной дебиторской задолженности к общей сумме дебиторской задолженности. Таблица 22 позволяет сделать вывод, что в 2014 году произошло увеличение суммы просроченной дебиторской задолженности на 71,05%.

Кроме того, внутренний пользователь информации может провести анализ дебиторской задолженности на основе классификации дебиторской задолженности по срокам образования (по давности), в том числе до 1 месяца, от 1 до 3-х месяцев, 3-6, 6-12, свыше 12 месяцев. Такой анализ целесообразно проводить в разрезе покупателей и заказчиков. Ежемесячное составление такой информации дает возможность финансовому менеджеру или бухгалтеру предоставлять четкую картину состояния расчетов с дебиторами, выявлять просроченную задолженность. Однако в ООО «Планета комфорт» внутренней информации недостаточно для проведения данного этапа анализа.

Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности (КОкз) - показывает, сколько оборотов за период в среднем делают средства, находящиеся в виде кредиторской задолженности.

Расчет коэффициента оборачиваемости кредиторской задолженности приведен в таблице 25.

Таблица 25 - Расчет коэффициента оборачиваемости кредиторской задолженности

Чем выше данный показатель, тем быстрее компания рассчитывается со своими поставщиками. Снижение оборачиваемости может означать как проблемы с оплатой счетов, так и более эффективную организацию взаимоотношений с поставщиками, обеспечивающую более выгодный, отложенный график платежей и использующую кредиторскую задолженность как источник получения дешевых финансовых ресурсов. В ООО «Планета комфорт» коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности изменился несущественно.

Длительность (средний срок) погашения кредиторской задолженности (Дкз) - показывает, через сколько дней в среднем в течение года организация погашает свои долги.

Рассчитывается по формуле:

Дкз1 = 365/1,1060 = 330,02 дней

Дкз0 = 365/1,0945 = 333,49 дней

Чем выше рассчитанный показатель, тем короче период между покупкой и оплатой поставщикам. В ЗАО "Серебряный родник" данный показатель достаточно высокий и, в случае несвоевременной оплаты кредиторам, может вызвать штрафные санкции.

Доля кредиторской задолженности в общей сумме заемного капитала (Укз), определяется по формуле:

Укз1 = 104034/105359*100% = 98,74%

Укз0 = 91595/92285*100% = 99,25%

В отчетном периоде по сравнению с базисным произошло увеличение доли кредиторской задолженности в заемном капитале на 0,51%, что оценивается отрицательно.

Доля просроченной кредиторской задолженности в общем составе кредиторской задолженности, рассчитывается как отношение просроченной кредиторской задолженности к общей сумме кредиторской задолженности. В ООО «Планета комфорт» доля просроченной кредиторской задолженности в 2014 году по сравнению с 2013 годом выросла на 25,27%, что может негативно сказаться на деятельности предприятия. Увеличение просроченной кредиторской задолженности может привести к уменьшению авторитета организации в глазах партнеров, контрагентов, собственных работников и т.д.

Неоднократная необязательность организации влечет за собой, как правило, отказ партнеров от сотрудничества, штрафы и иные санкции, предусмотренные законодательством и договорами.

Таким образом, проведенный анализ дебиторской и кредиторской задолженности в ООО «Планета комфорт» показал, что сумма дебиторской задолженности возросла на 265,28 % (50355 тыс. руб.), сумма кредиторской также увеличилась, на 13,58% (12439 тыс. руб.). В 2014 году произошло увеличение суммы просроченной дебиторской задолженности на 891 тыс. руб. (71,05%) и суммы просроченной кредиторской задолженности на 25,27 % (1106 тыс. руб.).

Такая динамика объясняется неэффективной системой политикой управления задолженностью, применяемой в ООО «Планета комфорт». Кроме того, отрицательно оценивается тенденция снижения оборачиваемости дебиторской задолженности на 59,33%.