Расчет чистых активов онлайн калькулятор для усн. Что означает отрицательная величина чистых активов? Как рассчитать чистые активы компании
Сумма итоговых строк 1100 и 1200, уменьшенная на строки 1400 и 1500. Показатель используется для оценки стабильности финансового состояния и характеризует реальный уровень собственных средств бизнеса после расчетов по всем обязательствам и долгам. Рассмотрим, как определить величину ЧА по бух отчетности предприятия.
Чистые активы предприятия в балансе
Стоимость ЧА рассчитывается по итогам отчетного периода – года или промежуточных – квартала, полугодия, 9 мес. Определение чистых активов по балансу производится путем вычитания долгов раздела пассива из актива с применением корректировок на забалансовые счета, долги учредителей/акционеров и доходы по будущим периодам.
Формула расчета утверждена Минфином РФ в приказе № 84н от 28.08.14 г. и подробна описана в отдельной статье. Чтобы вычислить размер чистых активов организации по бухгалтерской отчетности, применяется следующий математический алгоритм:
ЧА = (стр. 1600 – Долги учредителей в составе дебиторских обязательств) – (стр. 1400 + стр. 1500 – Доходы будущих отчетных периодов).
Показатель чистых активов вносится в разработанный предприятием бланк расчета стоимости ЧА. Разрешается применять форму, утвержденную Минфином и ФКЦБ в приказе № 10н от 29.01.03 г. Полученный результат может быть положительным или нет. Отрицательные чистые активы говорят об убыточности деятельности и возможной несостоятельности компании в скором будущем, показывают полную зависимость бизнеса от внешних инвестиций и кредитов. Исключением являются вновь открытые фирмы, еще не успевшие получить доходы.
Важно! Неоднократное снижения уровня ЧА ниже предельного значения (размер уставного капитала) может стать предпосылкой к принудительной ликвидации предприятия согласно требованиям Закона № 208-ФЗ от 26.12.95 г. (ст. 35 п. 11).
Чистые активы акционерного общества
Чистые активы в балансе АО, строка 3600 разд. 3 отчета об изменениях капитала, вычисляются по формуле, применяемой ООО и предприятиями других форм собственности. Акционерные общества рассчитывают ЧА перед выплатой дивидендов акционерам, при выходе акционера из бизнеса, для определения соотношения между уставным капиталом и величиной чистых активов, в случае покупки размещенных или при выкупе принадлежащих обществу акций.
Что такое сравнительный аналитический баланс активов-нетто?
Подобный анализ проводится для исследования в динамике изменений финансового состояния предприятия. При этом рассчитываются абсолютные и удельные соотношения на начало/конец отчетного периода по отдельным показателям и определяется общая картина положения дел в организации. В расчетах используются различные показатели, формулы и коэффициенты. К примеру, метод определения величины собственных оборотных средств (СОС):
СОС = Источники собственные (разд. 4 баланса) – Активы внеоборотные (разд. 1 баланса).
Вывод – чтобы узнать, где в балансе чистые активы, необходимо рассчитать величину собственных средств фирмы, не обремененную обязательствами. Стоимость определяется в денежном выражении на последнюю отчетную дату на основе бухгалтерских данных.
Чистые активы (ЧА) компании — базовый показатель, характеризующий общее благосостояние фирмы, а также показывающий, какую потенциальную ценность представляет все то, чем компания обладает. Иметь верное представление о размере ЧА фирмы важно и для потенциального инвестора, поскольку чем выше значение показателя, тем больше могут быть доходы от вложений в такую фирму. Вот почему важно помнить ряд существенных моментов, которые помогут не ошибиться с расчетом чистых активов.
Чистые активы предприятия — это…
Чистые активы организации — это разница между совокупной стоимостью имущества фирмы, прав, которые у нее имеются, и общим объемом ее обязательств. Иными словами, уровень ЧА показывает, какая сумма осталась бы в распоряжении компании, если бы пришлось срочно рассчитаться по всем имеющимся долговым обязательствам (вне зависимости от планируемого срока погашения).
Указанный показатель позволяет наглядно оценить текущее финансовое положение компании: развивается ли она за счет собственных средств, обладает ли достаточной финансовой «подушкой безопасности» либо функционирует преимущественно за счет кредитных ресурсов и в связи с этим характеризуется высоким уровнем взятых на себя обязательств, а значит и рисков.
Кроме того, в крайних случаях величина рассматриваемого показателя в фирме может даже быть отрицательной. Об этом см. в статье .
В практике любые компании (как АО, так и ООО) часто сталкиваются с некоторыми типовыми ситуациями, когда возникает необходимость корректно исчислить размер чистых активов . Какие именно это могут быть ситуации?
В каких случаях следует производить расчет чистых активов?
Во-первых, выявлять чистые активы необходимо для того, чтобы удержать организацию на плаву и не допустить ее принудительной ликвидации по требованию ГК РФ. Речь идет о том, что если компания в течение 2 финансовых лет подряд обладает ЧА, которые по своей стоимостной оценке меньше, чем уставный капитал (далее — УК) такой организации, то ее финансовое положение считается критическим. Ситуация должна быть исправлена незамедлительно, иначе компанию придется ликвидировать (п. 4 ст. 90 ГК РФ).
Важно! Исправить указанный недостаток можно двумя способами: либо уменьшить величину собственного капитала, уровняв его с активами, либо увеличить непосредственно чистые активы .
Следовательно, в практике любой компании исчисление чистых активов — актуальная задача, которую приходится решать регулярно, пусть и с разной периодичностью.Чтобы не допустить кризисного состояния структуры активов фирмы, когда придется принимать экстренные меры, следует своевременно отслеживать изменение ЧА фирмы.
Во-вторых, несколько обстоятельств, при наступлении которых фирма также обязана провести расчет стоимости чистых активов , прописаны в законе «Об ООО» от 08.02.1998 № 14-ФЗ. В частности, эта процедура проводится, если какой-либо участник ООО принимает решение выйти из состава собственников компании. Такому участнику по общему правилу необходимо вернуть стоимость его доли в организации в денежном эквиваленте (п. 2 ст. 23 закона № 14-ФЗ). Указанная стоимость доли должна быть исчислена исходя из величины ЧА компании пропорционально доле (в процентах) участия такого собственника в бизнесе фирмы.
Вторым таким обстоятельством является ситуация, когда собственники решают увеличить УК компании за счет имеющихся у фирмы средств. В этом случае существует ограничение: если сумма, на которую собственники хотят произвести увеличение УК, меньше значения текущих чистых активов за минусом уставного и резервного капиталов, то произвести увеличение УК не разрешит в соответствии с п. 2 ст. 18 закона № 14-ФЗ.
В-третьих, существует еще одна типовая ситуация, когда у организации появляется необходимость рассчитать стоимость своих ЧА. Она характерна в равной степени как для АО, так и для ООО: это выплата дивидендов участникам. В силу положений законодательства организация в форме ООО не может выплачивать дивиденды, если ее чистые активы ниже величины УК (п. 1, 2 ст. 29 закона № 14-ФЗ). Для АО ситуация практически аналогична: выплачивать дивиденды нельзя, если стоимость ЧА меньше суммы уставного и резервного капиталов (п. 4 ст. 43 закона «Об АО» от 26.12.1995 № 208-ФЗ).
Обращаем внимание! Кроме указанных ситуаций, возможны и иные, когда компании приходится рассчитывать данный показатель, например по запросу потенциального инвестора. При этом важно сделать расчет максимально точным и прозрачным, а значит, документально его оформить.
Таким образом, в повседневной практике любой компании высока вероятность возникновения необходимости исчисления стоимости ЧА фирмы. Но как рассчитать чистые активы корректно, ничего не забыв?
Расчет стоимости чистых активов организации (формула)
С 04.11.2014 вступил в силу Порядок расчета чистых активов , утвержденный приказом Минфина РФ от 28.08.2014 № 84н (далее — Порядок № 84н), который ввел в действие новый алгоритм вычисления стоимости ЧА субъектов хозяйствования.
В соответствии с Порядком № 84н, формулу расчета чистых активов можно представить следующим образом:
ЧА = А уч — Обяз уч,
ЧА — стоимость чистых активов фирмы на конкретную расчетную дату;
А уч — совокупная величина имеющихся в распоряжении фирмы активов, которые могут быть учтены при расчете ЧА;
Обяз уч — совокупная величина имеющихся у фирмы обязательств, которые, согласно законодательству, могут участвовать в расчете чистых активов .
Как видно из формулы, не все имеющиеся у компании активы и обязательства должны быть приняты во внимание при определении величины ЧА.
Так, в расчете не может участвовать дебиторская задолженность участников (собственников) по оплате акций либо по взносам в УК компании. Кроме того, если у организации есть какое-либо имущество, которое она учитывает на забалансовых счетах, то его также не следует принимать во внимание при исчислении стоимости чистых активов .
А из совокупных обязательств компании следует вычесть доходы будущих периодов, которые организация признала по причине оказания ей госпомощи либо в связи с поступлением имущества безвозмездно. Полученная величина обязательств будет участвовать в расчете стоимости ЧА.
Где в бухгалтерской отчетности содержится информация о стоимости чистых активов?
Для максимально корректного определения величины чистых активов фирмы следует обладать достоверной базой для расчета. Где такую базу взять? В бухгалтерской отчетности компании. Большинство показателей, которые необходимы для расчета ЧА, содержатся в бухгалтерском балансе фирмы.
Бухгалтерский баланс обязателен для вычисления чистых активов , поскольку все активы, участвующие в расчете, должны быть взяты по стоимости, указанной в балансе (п. 7 Порядка № 84н).
Обращаем внимание! Баланс, как правило, составляется в компании по итогам прошедшего года. Однако если необходимо вычислить стоимость ЧА фирмы на текущую дату, то для этого целесообразно составить промежуточную бухгалтерскую отчетность, в том числе промежуточный баланс на последний день предшествующего месяца. Тогда величина чистых активов будет максимально корректно отражать текущее положение в компании.
Как можно документально оформить расчет чистых активов фирмы?
Законодатель не требует от компании составления какого-либо специального документа, подтверждающего правильность расчета величины ее ЧА. В то же время сама величина показателя подлежит отражению в бухгалтерской отчетности, а именно в разделе 3 Отчета об изменениях капитала (строка 3600).
Однако если величину чистых активов требует потенциальный инвестор, то не лишним будет предоставить ему не только значение показателя, но еще и его расчет. Как это сделать?
Лучше всего оформить детальный прозрачный расчет величины ЧА компании в виде локального документа-справки, содержащего все необходимые расчетные таблицы. Какой-либо типовой формы такой справки в настоящее время не существует. Однако до 2014 года действовал типовой бланк расчета стоимости ЧА акционерного общества (утвержден приказом Минфина РФ «Об оценке чистых активов АО» от 29.01.2003 № 10н и ФКЦБ РФ № 03-6/пз).
Форму такого бланка можно скачать у нас на сайте.
Несмотря на то что указанный приказ более не действителен, форму такого бланка вполне можно взять за образец при составлении справки-расчета ЧА фирмы для инвестора.
Итоги
С ситуацией, когда необходимо определить стоимость ЧА, рано или поздно сталкивается любая организация, будь то АО или ООО. Компании должны постоянно следить за текущей величиной указанного показателя, чтобы не допустить кризисного положения на предприятии, наиболее негативным последствием которого может стать его ликвидация. Также следует знать актуальную величину чистых активов при выплате дивидендов либо при выплате участнику, решившему покинуть фирму, стоимости его доли в организации. Поэтому нужно помнить, что всю необходимую базу для расчета чистых активов на текущую дату можно получить, составив промежуточную бухгалтерскую отчетность на конец предыдущего месяца. Кроме того, корректный расчет величины чистых активов важен инвестору. Для него организации целесообразно составить максимально детальную и прозрачную справку-расчет величины такого показателя фирмы.
В отечественном законодательстве нет единого документа, регулирующего порядок расчета чистых активов. Однако существует целый ряд документов, определяющий расчет показателя "чистые активы" для конкретных организаций, в зависимости от вида деятельности
(например, страховых организаций) и формы предприятия
(АО, ООО).
Расчет чистых активов для акционерных обществ и обществ с ограниченной ответственностью
Все акционерные общества, кроме осуществляющих страховую деятельность и банковскую деятельность, обязаны производить расчет чистых активов в соответствии с Приказом Минфина России N 10н и ФКЦБ России N 03-6/пз от 29.01.2003 "Об утверждении Порядка оценки стоимости чистых активов акционерных обществ". А вот у обществ с ограниченной ответственностью ситуация не столь однозначная.
Сейчас нет специального нормативного документа, регулирующего расчет чистых активов в ООО. Тем не менее в своих разъяснениях Минфин России оперировал нормами упомянутого Приказа, касающегося акционерных обществ (Письмо от 09.10.2000 N 04-03-20).
Кроме того, Порядок оценки стоимости чистых активов акционерных обществ может применяться и при оценке чистых активов ООО. Такой вывод содержится в целом ряде писем Минфина России, например в Письме от 07.12.2009 N 03-03-06/1/791. Заметим, что данная точка зрения Минфина России является неизменной на протяжении ряда лет.
Для оценки стоимости чистых активов составляется расчет . Сумма чистых активов определяется как разность между активными и пассивными показателями , приведенными в табл. 1 (пример 1).
Таблица 1
|
Внеоборотные активы, отражаемые в разд. 1 |
Долгосрочные обязательства |
Пример 1 . Произведем расчет чистых активов. Предположим, что данные баланса предприятия, которые необходимы для расчета чистых активов, имеют следующий вид (табл. 2).
Таблица 2
Выписка из баланса для расчета чистых активов
|
Наименование |
Сумма, |
Наименование |
Сумма, |
|
Нематериальные активы |
Займы и кредиты |
||
|
Основные средства |
Кредиторская |
||
|
Налог на добавленную стоимость |
|||
|
Дебиторская задолженность |
|||
|
Денежные средства |
|||
Сумма чистых активов:
973 тыс. руб. - 878 тыс. руб. = 95 тыс. руб.
Важно обратить внимание на то, что Порядок оценки стоимости чистых активов акционерных обществ вышел в свет в начале 2003 г. Никаких изменений и дополнений в указанный документ до настоящего времени не вносилось. Поэтому этот нормативный акт не во всех случаях согласуется с действующим законодательством и правилами бухгалтерского учета, что приводит к возникновению различных вопросов.
Например, вспомним о таком документе, как ПБУ 18/02 "Учет расчетов по налогу на прибыль организаций", которым в бухгалтерский учет введены такие понятия, как отложенные налоговые активы и отложенные налоговые обязательства. Соответственно в бухгалтерском учете и бухгалтерском балансе появились соответствующие счета и строки - активный счет 09 "Отложенные налоговые активы", отражаемый в балансе в активе (в разд. I "Внеоборотные активы"), и пассивный счет 77 "Отложенные налоговые обязательства", отражаемый в балансе в пассиве (в разд. IV "Долгосрочные обязательства").
Порядок оценки стоимости чистых активов акционерных обществ ничего не говорит о принятии к расчету сумм, отраженных на этих счетах. Поэтому обратимся к разъяснениям Минфина России.
В разъяснении, данном в Письме Минфина России от 03.11.2005 N 07-05-06/493, указано, что при составлении расчета оценки стоимости чистых активов необходимо учитывать величину ОНА и ОНО, включая их в строки "Иные активы" и "Прочие обязательства" соответственно (пример 2).
Пример 2 . Величина активов ООО, участвующих в расчете чистых активов, составляет 892 тыс. руб. Величина его обязательств - 845 тыс. руб. При этом величина отложенных налоговых активов и обязательств предприятия в этих показателях не учтена. Уставный капитал ООО равен 50 тыс. руб.
Чистые активы предприятия без учета отложенных налоговых активов и обязательств составляют 47 тыс. руб. (892 тыс. руб. - 845 тыс. руб.). Получается, что величина чистых активов предприятия меньше величины уставного капитала.
Но если учесть, что величина ОНА - 18 тыс. руб., а ОНО - 4 тыс. руб., получается, что величина чистых активов предприятия равна 61 тыс. руб. (47 тыс. руб. + 18 тыс. руб. - 4 тыс. руб.), что больше 50 тыс. руб.
Нередко приходится сталкиваться с ошибочным мнением, что получение займов, кредитов отрицательно сказывается на величине чистых активов. На самом деле получение заемных средств не оказывает на величину чистых активов ровным счетом никакого влияния (пример 3).
Пример 3 . Общество с ограниченной ответственностью получило в банке кредит - 850 000 руб. Денежные средства зачислены на его расчетный счет. Тем самым валюта баланса увеличилась: в активе - на сумму поступивших на расчетный счет денежных средств, в пассиве - на сумму возникшей задолженности.
При расчете чистых активов обе суммы будут учтены при расчете. В итоге их влияние взаимно компенсируется:
X + 850 000 = X - 850 000,
где X - величина активов (пассивов) предприятия, участвующих в расчете чистых активов до момента получения кредита.
На величину чистых активов оказывают влияние различные убытки и потери, неэффективная работа компании, изменения курсов валют при наличии обязательств, выраженных в иностранной валюте, и т.п. (пример 4).
Пример 4 . Величина чистых активов ООО - 932 тыс. руб. В результате инвентаризации выяснилось, что активы на сумму 15 тыс. руб. неликвидны. Их использование в производстве и продажа даже по низким ценам невозможны. Руководством принято решение о списании неликвидных активов.
Организация имеет задолженность перед поставщиком, выраженную в одной из иностранных валют, на общую сумму 35 000 руб. Предположим, что курс этой валюты на отчетную дату понизился по отношению к российскому рублю на 10 руб. В результате задолженность перед поставщиком снизится на 350 000 руб. (35 000 руб. x 10).
В итоге с учетом описанных изменений величина чистых активов увеличится до 1267 тыс. руб. (932 тыс. руб. - 15 тыс. руб. + 350 тыс. руб.).
Сроки расчета чистых активов
Оценка стоимости чистых активов производится обществом ежеквартально и в конце года на соответствующие отчетные даты.
А в какой срок должен производиться расчет, если участник ООО решил из него выйти?
В этом случае общество выплачивает участнику действительную стоимость его доли или части доли в уставном капитале либо выдает ему в натуре имущество такой же стоимости. Сделать это нужно в течение трех месяцев со дня возникновения соответствующей обязанности, если иной срок или порядок выплаты действительной стоимости доли или части доли не предусмотрен уставом общества. При этом доля или часть доли переходит к обществу с даты получения заявления от участника о выходе из него.
Действительная стоимость доли или части доли в уставном капитале общества выплачивается за счет разницы между стоимостью чистых активов общества и размером его уставного капитала.
При этом расчет чистых активов должен быть произведен на конец финансового года, в котором подано заявление о выходе.
Пример 5 . Участник ООО Миронов А.Д. подал заявление о выходе из общества 19 марта 2010 г. Расчет чистых активов будет сделан на 31 декабря 2010 г., а выплата стоимости доли, исходя из финансовых возможностей общества, может быть произведена до 31 марта 2011 г.
Но величина чистых активов нередко рассчитывается и в иные сроки. Например, расчет чистых активов должен быть произведен на день выплаты денежных средств и (или) отчуждения эмиссионных ценных бумаг в случае, если такие выплаты связаны с уменьшением уставного капитала.
И если на день принятия такого решения стоимость чистых активов акционерного общества меньше его уставного капитала и резервного фонда и превышения над номинальной стоимостью определенной уставом ликвидационной стоимости размещенных привилегированных акций либо станет меньше их размера в результате принятия такого решения, то общество не вправе принимать решение (объявлять) о выплате дивидендов по акциям.
Не вправе выплачивать объявленные дивиденды по акциям и в случае, если на день выплаты стоимость чистых активов акционерного общества меньше суммы его уставного капитала, резервного фонда и превышения над номинальной стоимостью определенной уставом общества ликвидационной стоимости размещенных привилегированных акций либо станет меньше указанной суммы в результате выплаты дивидендов.
Аналогичные нормы по отношению к ООО устанавливает и п. 2 ст. 29 Закона об обществах с ограниченной ответственностью.
Влияние на величину уставного капитала и операции с акциями
Статьи 90, 99, 114 ГК РФ и Законы об обществах с ограниченной ответственностью и об акционерных обществах определяют, что, если по окончании второго или каждого последующего финансового года стоимость чистых активов общества окажется меньше уставного капитала (фонда), общество обязано объявить об уменьшении своего уставного капитала (фонда) и зарегистрировать его уменьшение в установленном порядке .
Пример 6 . Уставные капиталы ООО "Единое окно" и ОАО "ПиР" составляют по 500 000 руб. у каждого. При этом ООО "Единое окно" работает уже третий год, а ОАО "ПиР" - пятый. На конец финансового года (2009 г.) каждым из обществ произведен расчет чистых активов, их величина составляла:
У ООО "Единое окно" - 483 000 руб.;
У ОАО "ПиР" - 529 833 руб.
Поскольку величина чистых активов ОАО "ПиР" превышает величину уставного капитала (529 833 руб. > 500 000 руб.), никаких изменений уставного капитала не осуществляется. А вот ООО "Единое окно" необходимо зарегистрировать уменьшение уставного капитала. Учредители предприятия приняли решение об уменьшение уставного капитала до величины 450 000 руб.
Уставный капитал может не только уменьшаться, но и увеличиваться. Приказ ФСФР России от 25.01.2007 N 07-4/пз-н в п. 4.3.3 определяет, что сумма, на которую увеличивается уставный капитал акционерного общества за счет его имущества (собственных средств), не должна превышать разницу между стоимостью чистых активов этого общества и суммой его уставного капитала и резервного фонда, рассчитанной по данным бухгалтерской отчетности акционерного общества - эмитента за последний квартал (завершенный отчетный период), предшествующий дате представления документов для государственной регистрации дополнительного выпуска акций, срок представления которой, в соответствии с требованиями федеральных законов, истек.
Пример 7 . Уставный капитал и резервный фонд ЗАО составляют в общей сумме 750 000 руб. Чистые активы общества равны 1 014 214 руб. Данное акционерное общество может увеличить свой уставный капитал на сумму не более 264 214 руб. (1 014 214 руб. - 750 000 руб.). В результате было принято решение увеличить уставный капитал на сумму 250 000 руб.
Списание с бухгалтерского баланса убытка отчетного года при доведении величины уставного капитала до величины чистых активов организации должно быть отражено в бухгалтерском учете организации записью по дебету счета 80 "Уставный капитал" и кредиту счета 84 "Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)".
Ответственность за невыполнение предписаний законодательства
Если ООО в разумный срок не примет решение об уменьшении своего уставного капитала, кредиторы вправе потребовать от него досрочного прекращения или исполнения обязательств общества и возмещения им убытков. Орган, осуществляющий государственную регистрацию юридических лиц, либо иные государственные органы или органы местного самоуправления, которым право на предъявление такого требования предоставлено федеральным законом, в этих случаях вправе предъявить требование в суд о ликвидации общества.
Кроме того, если в установленный срок акционерное общество не исполнит обязанностей по размещению в СМИ информации о снижении стоимости чистых активов, уменьшению уставного капитала или ликвидации, кредиторы вправе потребовать от общества досрочного исполнения соответствующих обязательств, а при невозможности их досрочного исполнения - прекращения обязательств и возмещения связанных с этим убытков. Орган, осуществляющий государственную регистрацию юридических лиц, либо иные государственные органы или органы местного самоуправления, которым право на предъявление такого требования предоставлено федеральным законом, вправе предъявить в суд требование о ликвидации общества.
Законодательство содержит еще ограничения для акционерных обществ, связанные с расчетом чистых активов.
Акционерное общество не вправе осуществлять приобретение размещенных им обыкновенных акций, если на момент их приобретения стоимость чистых активов общества меньше его уставного капитала, резервного фонда и превышения над номинальной стоимостью определенной уставом ликвидационной стоимости размещенных привилегированных акций либо станет меньше их размера в результате приобретения акций.
Также акционерное общество не вправе осуществлять приобретение размещенных им привилегированных акций определенного типа, если на момент их приобретения стоимость чистых активов общества меньше его уставного капитала, резервного фонда и превышения над номинальной стоимостью определенной уставом ликвидационной стоимости размещенных привилегированных акций, владельцы которых обладают преимуществом в очередности выплаты ликвидационной стоимости перед владельцами типов привилегированных акций, подлежащих приобретению, либо станет меньше их размера в результате приобретения акций.
Необходимо обратить внимание на то, что общая сумма средств, направляемых обществом на выкуп акций, не может превышать 10% стоимости чистых активов общества на дату принятия решения, которое повлекло возникновение у акционеров права требовать выкупа обществом принадлежащих им акций. В случае если общее количество акций, в отношении которых заявлены требования о выкупе, превышает количество акций, которое может быть выкуплено обществом с учетом установленного выше ограничения, акции выкупаются у акционеров пропорционально заявленным требованиям.
Понятие чистых активов регулирует Гражданский кодекс РФ, определяя их как критерий ликвидности для организации, независимо от ее организационно-правовой формы. Чистые активы — это в балансе отраженная разница между стоимостью всех видов имущества учреждения (основные и денежные средства, земельная собственность и т. д.) и величиной установленных обязательств (кредиторская задолженность организации). Другими словами, это собственные капитальные средства любого предприятия, иначе говоря, то капитальное имущество, которое останется в распоряжении учреждения после погашения всех образовавшихся задолженностей перед кредиторами и реализации имущественных объектов.
Расчет стоимости чистых активов по балансу необходимо производить ежегодно в период подготовки и составления годовой бухгалтерской отчетности. Рассчитанная величина чистых активов демонстрирует реальное финансовое положение предприятия на актуальную дату. Размер чистых активов в балансе — строка 3600 в разделе 3 «Отчета об изменении капитала».
Как правильно рассчитать
Исчисление чистых активов регламентирует Министерство финансов РФ посредством Приказа № 84н от 28.08.2014, в котором дано понятие чистые активы — формула. Его правоприменение распространяется на следующие виды организационно-правовых форм предприятий:
- публичные и непубличные акционерные общества;
- ООО — общества с ограниченной ответственностью;
- ГУП и МУП;
- производственные и жилищные накопительные кооперативы;
- хозяйственные партнерства.
ЧА = (ВАО + ОАО - ЗУ - ЗВА) - (ДО + КО - ДБП).
Расшифруем основные слагаемые, которые использует формула расчета чистых активов:
- ВАО — внеоборотные (АО);
- ОАО — оборотные АО;
- ЗУ — долги учредителей перед учреждением по наполнению долей в УК;
- ЗВА — задолженность от выкупа собственных ценных бумаг (акций);
- ДО — долгосрочные обязательства;
- КО — краткосрочные обязательства;
- ДБП — доходность, ожидаемая в будущих периодах.
Формула чистых активов по балансу выглядит следующим образом:
Однако просто рассчитать размер чистых активов в балансе организации недостаточно. Эти данные нужно оформить документально. Стоимость чистых активов в балансе, строка 3600, вносится в «Отчет об изменении капитала» (форма по ОКУД 0710003) после ее исчисления.
Все расчетные процедуры должны производиться в письменной форме и заверяться бухгалтерией. Они должны фиксироваться на отдельном бланке, разработанном предприятием самостоятельно и закрепленном в учетной политике.
Пример расчета
Анализ показателя
Чистые активы необходимо рассчитывать для фиксирования текущего финансового состояния предприятия. Изучая их величину, собственники делают выводы об эффективности и продуктивности функционирования бизнеса и принимают решение о дальнейшем вложении или выводе своих денежных средств. Чистые активы в балансе, строка 3600, демонстрируют собственникам, насколько рентабельными являются их денежные вложения и собственный капитал учреждения.
Чистые активы крайне необходимы для проведения анализа финансово-хозяйственной деятельности. Они также учитываются при выплате дивидендов. Они должны быть положительными, а их показатель — превышать размер уставного капитала. Когда их величина растет, руководство может сделать вывод и о росте прибыли организации. Отрицательные чистые активы могут наблюдаться в первый год деятельности предприятия — самый сложный период для функционирования, когда активы могут уменьшаться и быть существенно ниже вложенного УК. В том случае, когда предприятие функционирует длительный период времени, а показатель чистых активов отрицательный, это говорит о том, что организация работает неэффективно, и вложения не приносят прибыли.
Увеличение чистых активов связано либо с изменением их величины (пример — переоценка ОС), либо с изменением величины обязательств. Также их увеличение производится за счет дополнительных вложений учредителей, когда применяется добавочный капитал.
Чистые активы – один из основных показателей, характеризующих финансовое состояние предприятия. От их величины зависит не только оценка эффективности бизнеса потенциальными инвесторами, но, в некоторых случаях, и само существование компании. Рассмотрим, как рассчитывается данный показатель и на что влияет его величина.
Что входит в чистые активы предприятия
Чистые активы компании – это разность между всеми ее активами и обязательствами. Попросту говоря, чистые активы показывают те ресурсы, которые теоретически останутся у собственников, если в отчетную дату остановить деятельность компании, продать все имущество и погасить все долги.
Расчет чистых активов следует производить в соответствии с приказом Минфина РФ от 28.08.2014 № 84н. Этот документ, в частности, определяет, какие виды активов и пассивов следует исключить из расчета.
Из активов исключается дебиторская задолженность учредителей по вкладам в уставный капитал, а из пассивов - доходы будущих периодов, связанные с помощью из бюджета и безвозмездным получением имущества.
Формула для расчета чистых активов на основании данных баланса будет выглядеть следующим образом:
ЧА = (А – ЗУ) – (ДО + КО – ДБП), где
А – актив баланса (строка 1600)
ЗУ – задолженность учредителей
ДО – долгосрочные обязательства (строка 1400)
КО – краткосрочные обязательства (строка 1500)
ДБП – доходы будущих периодов
Пример
Укрупненные данные баланса компании:
Внеоборотные активы – 50 млн руб.
Оборотные активы – 220 млн руб.
Капитал и резервы – 45 млн руб.
Долгосрочные обязательства – 25 млн руб.
Краткосрочные обязательства – 200 млн руб.
Задолженность учредителей по вкладам в УК – 3 млн руб.
ЧА = (50 +220 – 3) – (25 + 200) = 492 млн руб.
Последняя составляющая формулы (доходы, связанные с госпомощью и дарением) на практике встречается нечасто.
Поэтому в общем случае
ЧА = стр. 1600 – ЗУ – стр. 1400 – стр. 1500 = (стр. 1600 – стр.1400 – стр. 1500) – ЗУ = стр. 1300 – ЗУ
Т.е. можно сказать, что в большинстве случаев чистые активы равны итогу балансового раздела III «Капитал и резервы», скорректированному на задолженность учредителей.
Чистые активы и уставный капитал
Чистые активы характеризуют стоимость компании с точки зрения потенциального инвестора. Анализ чистых активов предприятия позволяет сделать вывод об общей эффективности его работы. Их рост в динамике говорит об успешности бизнеса, а снижение – о наличии проблем.
Особенное внимание при анализе следует обращать на соотношение чистых активов и уставного капитала . Нормальной является ситуация, когда чистые активы больше уставного капитала. Вариант, когда чистые активы равны собственному капиталу, встречается редко, обычно в начале деятельности, или при полном распределении прибыли и отсутствии резервных фондов.
Наиболее проблемной является ситуация, когда чистые активы ниже уставного капитала. Чем это грозит компании, и как быть в таком случае -рассмотрим в следующем разделе.
Чистые активы меньше уставного капитала – что делать?
Если чистые активы становятся ниже уставного капитала в течение двух или более лет, предприятие должно провести процедуру его снижения. В противном случае компания должна быть ликвидирована . Это предусмотрено статьей 30 закона от 08.02.1998 № 14-ФЗ «Об обществах с ограниченной ответственностью».
Снижать размер уставного капитала можно только до предела, установленного законом. На сегодняшний день для ООО это – 10 тысяч рублей (статья 14 закона № 14-ФЗ). А если чистые активы стали отрицательными, то единственный путь, позволяющий избежать ликвидации – это их увеличение.
Прежде чем говорить о порядке увеличения чистых активов, нужно выяснить, по какой причине они могут снижаться и даже становиться отрицательными.
Как было сказано выше, в большинстве случаев чистые активы соответствуют разделу баланса «Капитал и резервы» за вычетом задолженностей собственников по взносам в уставный капитал. Т.е. составной частью чистых активов является нераспределенная прибыль (убыток). Таким образом, низкая величина чистых активов может быть обусловлена либо наличием значительной задолженности по вкладам в уставный капитал, либо большим накопленным убытком.
Поэтому наиболее логичными путями увеличения чистых активов является гашение задолженности учредителей и получение прибыли. Однако, в условиях экономической нестабильности работать с прибылью могут далеко не все организации. В этом случае собственники компании могут использовать другие способы увеличения ее чистых активов:
- Внесение вкладов в имущество общества.
- Переоценка основных средств и нематериальных активов.
- Списание просроченной кредиторской задолженности .
Недостатками этих способов является увеличение облагаемой базы по налогам на имущество и на прибыль . Освобождаются от налогообложения только вклады учредителей в имущество, если передающая сторона владеет более чем 50% доли в УК принимающей компании.
Вывод
Чистые активы – это разность между активами компании и кредиторской задолженностью всех видов. Анализ чистых активов показывает эффективность работы компании. При снижении суммы чистых активов ниже размера уставного капитала следует принять меры для их увеличения.