Что такое риск и как он работает. История разработки понятия



Риск

(Risk)

Риск (Risk) - это возможная опасность какого-либо неблагоприятного исхода

Риск, управление, группы и факторы риска, характористика, история, и риска

Риск (Risk) - это, определение

Риск — это, сочетание вероятности и последствий наступления неблагоприятных событий. Также риском часто называют непосредственно предполагаемое событие, способное принести кому-либо ущерб или убыток.

Риск — это, характеристика ситуации, имеющей неопределённость исхода, при обязательном наличии неблагоприятных последствий.

Риск в узком смысле — это, количественная оценка опасностей, определяется как частота одного события при наступлении другого.

Риск — это, неопределённое событие или условие, которое в случае возникновения имеет позитивное или негативное воздействие на репутацию компании, приводит к приобретениям или потерям в денежном выражении.

Риск — это, вероятность возможной нежелательной потери чего-либо при плохом стечении обстоятельств.

Риск — это, случайности или опасности, которые носят возможный, а не неизбежный характер и могут являться причинами убытков; обычно осуществляется страхование различных видов

Риск — это, сочетание вероятности и последствий наступления неблагоприятного события;

Риск — это, характеристика ситуации, имеющей неопределенность исхода, при обязательном наличии неблагоприятных последствий. Риск предполагает неуверенность, либо невозможность получения достоверного знания о благоприятном исходе в заданных внешних обстоятельствах;

Риск — это, количественная оценка опасностей, определяется как частота одного события при наступлении другого.

Риск — это, возможная опасность какого-либо неблагоприятного исхода.

Риск — это, возможность возникновения неблагоприятной ситуации или неудачного исхода производственно-хозяйственной или какой-либо другой деятельности.

Риск — это, вероятность возникновения убытков или недополучения доходов по сравнению с прогнозируемым вариантом”;

Риск — это, вероятность (угрозу) потери предприятием части своих ресурсов, недополучения доходов или появления дополнительных затрат в результате определенной производственной и финансовой деятельности”;

Риск — это, “возможность отрицательного отклонения между плановым и фактическим результатами, т.е. опасность неблагоприятного исхода на одно ожидаемое явление, называется риском”;

Риск — это, действие (деяние, поступок), выполняемое в условиях выбора (в ситуации выбора в надежде на счастливый исход), когда в случае неудачи существует возможность (степень опасности) оказаться в худшем положении, чем до выбора (чем в случае несовершения этого действия)”;

Риск — это, деятельность, связанная с преодолением неопределенности в ситуации неизбежного выбора, в процессе которой имеется возможность количественно и качественно оценить вероятность достижения предполагаемого результата, неудачи и отклонения от цели”.

Риск — это, экономическая категория. Как экономическая ка­тегория он представляет собой событие, которое может произойти или не произойти. В случае совершения такого события возмож­ны три экономических результата: отрицательный (проигрыш, ущерб, убыток); нулевой; положительный (выигрыш, выгода, прибыль ).

Риск — это, действие, совершаемое в надежде на счастливый исход по принципу “повезет - не повезет”.

Характеристики риска

Риск всегда предполагает вероятностный характер исхода, при этом в основном под словом риск чаще всего понимают вероятность получения неблагоприятного результата (потерь), хотя его можно описать и как вероятность получить результат, отличный от ожидаемого. В этом смысле становится возможным говорить и о риске убытков, и о риске сверхприбыли.

В финансовых кругах риск — это, понятие, имеющее отношение к человеческим ожиданиям наступления событий. Здесь оно может обозначать потенциально нежелательное воздействие на или его характеристики, которое может явиться результатом некоторого прошлого, настоящего или будущего события. В обыденном использовании, риск часто используется синонимично с вероятностью потери или угрозы.

В профессиональных оценках риска, риск обычно комбинирует вероятность наступающего события с воздействием, которое оно могло бы произвести, а также с обстоятельствами, сопровождающими наступление этого события. Однако там, где активы оцениваются рынком, вероятности и воздействия всех событий интегрально отражаются в рыночной цене, и риск поэтому наступает только от изменения этой цены; это — одно из следствий теории оценивания Блэка-Шоулса. С точки зрения RUP (Rational Unified Process) риск — действующий/развивающийся фактор процесса , обладающий потенциалом негативного влияния на ход процесса .

Исторически теория рисков связана с теорией страхования и актуарными расчётами.

В настоящее время теория рисков рассматривается как часть кризисологии — науки о кризисах.

«Предполагаемость» указывает на то, что событие заранее не определено, то есть оно может произойти, а может и не произойти.

«Предполагаемость» несёт в себе определённую, предполагающей стороной, характеристику вероятности события.

«Предполагаемость», свидетельствует о том, что это предположение — результат субъективного мнения мыслящего существа о ещё не свершившемся событии будущего периода.

«Способное принести ущерб или убыток» помимо неопределённости, указывает на негативность возможных последствий.

«Ущерб или убыток» умышлено не заменены в определении «негативными последствиями» только потому, что для рискологии и риск-менеджмента важно наличие субъективной оценки возможных последствий.

«Ущерб или убыток» понимаются в самом широком смысле негативных последствий: от потери настроения и материальных издержек, недополученной профита, ущерба имиджу, до финансовых потерь и потери здоровья.

«Кому-либо» указывает на то, что риск имеет принадлежность.

«Предполагаемость» в сочетании с «кому-либо» говорит о том, что предполагающий субъект (субъект, анализирующий, оценивающий риск) и «кто-либо» (субъект, которому принадлежит данный риск и его последствия) не обязательно одно и то же лицо.

Сам «риск», как следует из определения, обладает характерными свойствами:

Неопределённость. Риск существует тогда и только тогда, когда возможно не единственное развитие событий.

Ущерб. Риск существует, когда исход может привести к ущербу (убытку) или другому негативному (только негативному!) последствию.

Наличие анализа. Риск существует, только когда сформировано субъективное мнение «предполагающего» о ситуации и дана качественная или количественная оценка негативного события будущего периода (в противном случае это угроза или опасность).

Значимость. Риск существует, когда предполагаемое событие имеет практическое значение и затрагивает интересы хотя бы одного субъекта. Риск без принадлежности не существует.

Основные характеристики рисков

Экономическая природа. Риск характеризуется как экономическая категория, занимая определённое место в системе экономических понятий, связанных с осуществлением хозяйственного процесса предприятия . Он проявляется в сфере экономической деятельности предприятия , прямо связан с формированием его профита и часто характеризуется возможными экономическими последствиями в процессе осуществления финансово-хозяйственной деятельности.

Объективность проявления. Риск является объективным явлением в деятельности предприятия, т.е. сопровождает всё и все направления его деятельности. Несмотря на то что ряд параметров риска зависит от субъективных управленческих решений, объективная природа его проявления остаётся неизменной.

Вероятность возникновения. Она проявляется в том, что рисковое событие может произойти, а может и не произойти в процессе осуществления финансово-хозяйственной деятельности предприятия. Степень этой вероятности определяется действием и объективных, и субъективных факторов, однако вероятностная природа финансового риска является постоянной его характеристикой.

Неопределённость последствий. Последствия осуществления финансово-хозяйственной операции зависят от вида риска и могут колебаться в довольно значительном диапазоне. Иными словами, риск может сопровождаться как финансовыми потерями для предприятия, так и формированием дополнительных его доходов. Эта характеристика риска означает недетерминируемость (отсутствие закономерности в появлении) его финансовых результатов, в первую очередь уровня доходности осуществляемых операций.

Ожидаемая неблагоприятность последствий. Хотя последствия проявления риска могут характеризоваться как негативными, так и позитивными показателями результативности финансово-хозяйственной деятельности, риск в хозяйственной практике характеризуется и измеряется уровнем возможных неблагоприятных последствий. Это связано с тем, что ряд последствий риска определяет потерю не только дохода, но и капитала предприятия, что приводит его к банкротству (т. е. к необратимым негативным последствиям для его деятельности).

Вариабельность уровня. Уровень риска, характерный для той или иной операции или для определённого направления деятельности предприятия, не является неизменным. Он изменяется во времени (зависит от продолжительности осуществления операции, так как фактор времени оказывает самостоятельное воздействие на уровень риска, проявляемое через уровень ликвидности вкладываемых финансовых средств, неопределённость движения ставки ссудного процента на финансовом рынке и т.п.) и под воздействием других объективных и субъективных факторов, которые находятся в постоянной динамике.

Субъективность оценки. Несмотря на то что риск как экономическое явление имеет объективную природу, его оценочный показатель — уровень риска — носит субъективный характер. Эта субъективность (неравнозначность оценки данного объективного явления) определяется различным уровнем полноты и достоверности информационной базы, квалификации финансовых менеджеров, их опыта в сфере риск-менеджмента и другими факторами.

По факторам возникновения риски подразделяются на:

Политические риски - это, риски, обусловленные изменением политической обстановки, влияющей на предпринимательскую деятельность (закрытие границ, запрет на вывоз товаров, боевые действия на территории страны и др.).

Экономические (коммерческие) риски - это, риски, обусловленные неблагоприятными изменениями в экономике предприятия или в экономике государства. Наиболее распространенным видом экономического риска, в котором сконцентрированы частные риски, являются изменения конъюнктуры рынка , несбалансированная ликвидность (невозможность своевременно выполнять платежные обязательства), изменения уровня управления и др.

По характеру учета риски делятся на:

К внешним рискам относятся риски, непосредственно не связанные с деятельностью предприятия или его контактной аудитории (социальные группы, юридические и (или) физические лица, которые проявляют потенциальный и (или) реальный интерес к деятельности конкретного предприятия). На уровень внешних рисков влияет очень большое количество факторов - политические, экономические, демографические, социальные, географические и др.

К внутренним рискам относятся риски, обусловленные деятельностью самого предприятия и его контактной аудитории. На их уровень влияет деловая активность руководства предприятия, выбор оптимальной маркетинговой стратегии, политики и тактики и др. факторы: производственный потенциал, техническое оснащение, уровень специализации, уровень эффективности труда, техники безопасности.

По характеру последствий риски подразделяются на:

Чистые риски (иногда их еще называют простые или статические) характеризуются тем, что они практически всегда несут в себе потери для предпринимательской деятельности. Причинами чистых рисков могут быть стихийные бедствия, войны , несчастные случаи, преступные действия, недееспособности организации и др.

Спекулятивные риски (иногда их еще называют динамическими или коммерческими) характеризуются тем, что могут нести в себе как потери, так и дополнительную для бизнесмена по отношению к ожидаемому результату. Причинами спекулятивных рисков могут быть изменение конъюнктуры рынка , изменение валютных курсов, изменение налогового законодательства и т.д.

Классификация рисков по сфере возникновения, в основу которой положены сферы деятельности, является самой многочисленной группой. В соответствии со сферами предпринимательской деятельности обычно выделяют: производственный, коммерческий, финансовый и страховой риск.

Риски по степени распространенности

По степени распространенности риска можно выделить фундаментальные и частные риски. Под фундаментальными рисками понимают такие риски, появление которых не зависит от волеизъявления каких бы то ни было субъектов, чаще всего они носят объектив­ный характер.

Последствия наступления таких рисков затрагивают интересы всех субъектов риск-менеджмента. Они (риски) крайне обременительны, и их преодоление требует значи­тельных экономических и финансовых издержек .

Более того, перечень инструментов, кото­рые могут быть использованы для управления такими рисками, крайне ограничен именно в силу широчайшего охвата пострадавших негативными последствиями.

Достаточно часто к таким рискам относят стихийные бедствия — тайфуны, землетрясения, наводнения. Одна­ко одновременно к такого рода рискам относят и политические риски, под которыми в широком смысле понимают риски изменения политических режимов, социальные волне­ния и беспорядки, войны и связанные с ними последствия.

Частные риски, в противоположность фундаментальным, достаточно локальны, как по природе происхождения, так и по подверженности последствиям таких рисков.

Провести четкую грань, разделяющую фундаментальные и частные риски, достаточно сложно. Однако главным критерием должна являться не столько природа риска, сколько подверженность риску субъектов риск-менеджмента.

Например, пожар может стать причи­ной повреждения или полной гибели домашнего имущества отдельно взятого домовладель­ца, в то же время лесной пожар может стать причиной выгорания лесов на огромных терри­ториях, уничтожения сотен частных владений и гибели множества людей.

Точно так же следует подходить к выбору инструментов управления рисками. Нельзя согласиться с тем, что в отношении фундаментальных рисков «ответственность за их по­следствия должно нести все общество», а страхование как инструмент риск-менеджмента неприменимо.

Достаточно распространенным является страхование на случай стихийных бедствий. Однако страховщик и перестраховщик заинтересованы в контроле за риском и ограничивают предоставление возможной защиты максимальными страховыми суммами и числом договоров страхования.

Все большее распространение получает секъюритизация страховых обязательств на случай наступления стихийных бедствий, позволяющая привле­кать для покрытия таких страховых рисков капиталы рынков акций.

То же самое справедливо и в отношении политических рисков и методов управления ими.

В конечном счете в выборе инструментов управления риска субъект риск-менеджмента ограничен экономическими и финансовыми возможностями, которые предоставляет страхо­вой, фондовый и другие рынки, и затратами, которые он готов понести в этих целях.

Вероятность наступления неблагоприятного события

Риск всегда обозначает вероятностный характер исхода, при этом в основном под словом риск чаще всего понимают вероятность потерь, хотя его можно описать и как вероятность получить результат, отличный от ожидаемого. Таким образом становится возможен и риск убытков, и риск сверхприбыли.

В финансовых кругах риск — понятие, имеющее отношение к человеческим ожиданиям наступления событий; обозначает потенциально нежелательное воздействие на актив или его характеристики, которое может явиться результатом некоторого прошлого, настоящего или будущего события. В обыденном использовании, риск часто используется синонимично с вероятностью потери или угрозы.

В профессиональных оценках риска, риск обычно комбинирует вероятность наступающего события с воздействием, которое оно могло бы произвести, а также с обстоятельствами, сопровождающими наступление этого события. Однако там, где активы оцениваются рынком, вероятности и воздействия всех событий интегрально отражаются в рыночной цене, и риск поэтому наступает только от изменения этой цены ; это — одно из следствий теории оценивания Блэка-Шоулса. С точки зрения RUP (Rational Unified Process) риск — действующий/развивающийся фактор процесса, обладающий потенциалом негативного влияния на ход процесса. Исторически теория рисков связана с теорией страхования и актуарными расчетами. В настоящее время теория рисков рассматривается как часть кризисологии-науки о кризисах.

Функции риска

Известно, что риску присущи стимулирующая и защитная функции. Стимулирующая функция имеет конструктивный (создание защищающих инструментов и устройств) и деструктивный (авантюризм, волюнтаризм) аспекты. Защитная функция тоже имеет два аспекта: историко-генетический (поиск средств защиты) и социально-правовой (необходимость законодательного закрепления понятия «правомерность риска»). Глущенко В. В. предложено выделять ещё две функции риска: компенсирующую (возможность дополнительной профита) и социально-экономическую (селективную — выделения эффективных собственников).

4 основные функции:

Защитная — проявляется в том, что для хозяйствующего субъекта риск это нормальное состояние, поэтому должно вырабатываться рациональное отношение к неудачам;

Аналитическая — наличие риска предполагает необходимость выбора одного из возможных вариантов правильного решения;

Инновационная — проявляется в стимулировании поиска нетрадиционных решений проблем;

Регулятивная — имеет противоречивый характер и выступает в двух формах: конструктивной и деструктивной.

История разработки понятия риска

Исследование риска тесно связано с развитием теории вероятностей.

В Средние века развитие математики было обусловлено, в частности, аналитическим интересом к азартным играм — картам, костям.

Концепция Найта: «риск против неопределённости»

В своей пионерской работе «риск, неопределённость и прибыль» (1921) Фрэнк Найт предложил оригинальную точку зрения на различие между риском и неопределённостью.

« … Неопределённость должна быть понята в некотором смысле радикально отличной от знакомого понятия риска, от которого она должным образом никогда не отделялась. … Существенный факт - то, что "риск" означает в определённых случаях количество, полученное из измерения, в то время как в других случаях это - кое-что отчётливо не этого характера; это и есть далеко идущие и критические различия в отношениях явлений, в зависимости от которых одно из этих двух понятий действительно присутствует и работает. … Будет показано, что измеримая неопределённость, или надлежащий "риск", мы будем использовать именно этот термин, отличаются от неизмеримого так, что первый в действительности не является неопределённостью вообще. »

Сценарный анализ

В XX веке появился так называемый сценарный анализ, который вызревал в течение холодной войны, конфронтации между глобальными силами, особенно между США и СССР, но не был широко распространён в страховых кругах до 1970-х, пока не разразился нефтяной , который вызвал бурное развитие методов более глубокого всестороннего предсказания.

Очередной виток развития научного подхода к риску порождён главным образом интересами финансов в 1980-х, когда стали распространены так называемые производные финансовые инструменты. Однако большинство профессионалов не принимало научные методы вплоть до 1990-х, когда наконец мощь компьютерных вычислений позволила учесть достаточно широкий круг данных.

Значительный вклад в теорию оценок риска был внесён в ходе разработки оценок радиационного и экологического риска, когда восторжествовала теория «беспороговых рисков».

Правительства разных стран широко используют сложные научные методы оценки риска, чтобы установить наиболее подходящие стандарты, например, экологического регулирования, что уже сделано Агентством защиты окружающей среды, США .

Психология риска

В психологии термин риск связан с тремя направлениями исследований:

Риск, как мера ожидаемой неудачи в деятельности. Вес риска определяется, как произведение вероятности неуспеха на степень неблагоприятных последствий.

Риск как действие, грозящее субъекту определёнными потерями (проигрышем, заболеванием, иным ущербом). Различают мотивированный риск, предполагающий получение ситуативных преимуществ в деятельности, немотивированный риск, не имеющий рационального основания; оправданный и неоправданный риск.

Риск, как ситуация выбора. Выбор должен быть осуществлён между менее привлекательной, но более надёжной стратегией, и более привлекательной, но менее надёжной («Синица в руках или журавль в небе»).

Склонность к риску представляет собой довольно устойчивую характеристику индивида и связана с такими личностными чертами, как импульсивность, независимость, стремление к успеху, склонность к доминированию. На рисковое поведение оказывает влияние также и культура и социальные условия.

Антиподом риска являются гарантии. Выделяют гарантии достижения (рассчитаны на успех) и гарантии компенсации (рассчитаны на неудачу).

СожалениеВ теории принятия решений, сожаление (и ожидание сожаления) может играть существенную роль в принятии решения, отличном от неприятия риска (предпочтение сохранить статус-кво в случае, если каждый проигрывает материально).

Создание риска

Создание риска — это, фундаментальная проблема для всех форм оценивания риска. В частности, потому что ограниченная рациональность (наши умственные способности перегружены, так что мы ограничиваемся ментальными сокращениями — «горячими клавишами») заметно обесценивает риск чрезвычайных событий, потому что их вероятность чрезвычайна мала для интуитивной оценки. Например, одна из ведущих причин смерти — дорожно-транспортное происшествие — вызвана нетрезвостью водителей частично потому, что любой данный водитель сам создаёт эту проблему, в значительной степени или полностью игнорируя риск серьёзного или фатального несчастного случая.

Вышеупомянутые примеры: тело, угроза, цена жизни, профессиональная этика и сожаление показывают, что риск-корректор, или часто оказывается перед лицом серьёзного конфликта интересов. Эксперт также оказывается перед лицом познавательного уклона и культурного уклона, а также нельзя всегда быть уверенным, что удастся избежать моральных уклонов. Создание риска представляет риск сам по себе, который растёт, поскольку эксперт меньше всего походит на клиента.

Например, чрезвычайно опасные события, в которых все участники не желают оказаться снова, могут игнорироваться в анализе несмотря на факт, что события произошли и имеют вероятность отличную от нуля. Или, событие, с неизбежностью которого согласен каждый, может оказаться удалённым из анализа по причинам жадности или нежелания признать, что оно, как все полагают, является неизбежным. Эти человеческие тенденции к ошибкам и принятию желаемого за действительное часто затрагивают даже самые строгие применения научного метода и служат главным беспокойством философии науки.

Любые принятия решений при неопределённости должны учитывать познавательный уклон, культурный уклон и терминологический уклон: «Никакая группа людей, оценивающих риск, не свободна от „групповой мысли“: принятия очевидно-неправильных ответов просто потому, что люди обычно социально болезненны к несогласию».

Один эффективный способ решить проблемы «создания риска» заключается в оценке риска или его измерении (хотя некоторые утверждают, что риск не может быть измерен, а только оценен) состоит в том, чтобы гарантировать, что сценарии, как строгое правило, должны включать непопулярные и возможно невероятные (в группе) с низкой вероятностью высокого воздействия «угрозы» и/или «события-видения». Это позволяет участникам оценки риска исподволь вселять страх другого и другие личные идеалы так, чтобы люди поступали иначе по любой другой причине, кроме следования формальным требованиям и инструкциям.

Например, частный продвинутый со сценарием воздушного нападения, возможно, был бы в состоянии уменьшить эту угрозу для американского бюджета. Это могло быть допущено как формальный риск с номинальной низкой вероятностью. Это разрешило бы справляться с угрозами даже при том, что угрозы были отклонены старшими правительственными чиновниками-аналитиками. Даже маленькие инвестиции вкладываемые в усердие по этому вопросу, возможно, разрушили или предотвратили бы такое нападение — или по крайней мере «застраховались» против риска, в котором государственная администрация могла бы ошибаться.

Опасение как интуитивная оценка риска

В настоящее время, мы должны положиться на наши собственные опасения и колебания, чтобы оградить себя от наиболее глубоко неизвестных нам обстоятельств. В своей книге «Подарок опасения» Гавин де Бекер утверждает: «Истинное опасение — это подарок, это сигнал выживания, который однако звучит только перед лицом опасности. Все же прочие негарантированные опасения властвуют над нами так, как это не позволяет себе никакое другое живое существо на Земле. Такого быть не должно.» риск должен быть определён так, чтобы быть способом, которым мы все вместе измеряем и разделяем это «истинное опасение» — сплав рационального сомнения, безрассудного страха и множества других «неколичественных» отклонений в нашем собственном опыте.

Область поведенческих финансов сосредотачивается на человеческом неприятии риска, асимметричном сожалении, и других путях, которыми человеческое финансовое поведение изменяется от того, что обычно «рационально» исследуют аналитики. Риск в этом случае — степень неопределённости, связанной с доходностью активов. Признание, и уважение иррационального влияния на человеческое принятие решений, может пойти далеко сам по себе, чтобы уменьшить бедствия из-за наивных оценок риска, которые притворяются рациональными, но фактически просто соединяют много отдельных уклонов в одну рациональную оценку.

Виды рисков

Существует множество определений риска, рождённых в различных ситуационных контекстах и различными особенностями применений. С наиболее распространённой точки зрения, каждый риск (мера риска) в определённом смысле пропорционален как ожидаемым потерям, которые могут быть причинены рисковым событием, так и вероятности этого события. Различия в определениях риска зависят от контекста потерь, их оценки и измерения, когда же потери являются ясными и фиксированными, например, «человеческая жизнь», оценка риска фокусируется только на вероятности события (частоте события) и связанных с ним обстоятельств.

В силу этого существует множество независимых классификаций рисков.

Технический риск — вероятность отказа технических устройств с последствиями определённого уровня (класса) за определённый период функционирования опасного производственного объекта.

Индивидуальный риск — частота поражения отдельного человека в результате воздействия исследуемых факторов опасности аварий.

Потенциальный территориальный риск (или потенциальный риск) — частота реализации поражающих факторов аварии в рассматриваемой точке территории. Частным случаем территориального риска является экологический риск, который выражает вероятность экологического бедствия, катастрофы, нарушения дальнейшего нормального функционирования и существования экологических систем и объектов в результате антропогенного вмешательства в природную среду или стихийного бедствия.

Коллективный риск (групповой, социальный) — это риск проявления опасности того или иного вида для коллектива, группы людей, для определённой социальной или профессиональной группы людей. Частным случаем социального риска является экономический риск, который определяется соотношением пользы и вреда получаемого обществом от рассматриваемого вида деятельности.

Приемлемый (допустимый) риск аварии — риск, уровень которого допустим и обоснован исходя из социально-экономических соображений. Риск эксплуатации объекта является приемлемым, если ради выгоды, получаемой от эксплуатации объекта, общество готово пойти на этот риск. Таким образом, приемлемый риск представляет собой некоторый компромисс между уровнем безопасности и возможностями его достижения. Величина приемлемого риска для различных обществ, социальных групп и отдельных людей — различная. Например для Европейцев и Индусов, женщин и мужчин, богатых и бедных. В настоящее время принято считать, что для действия техногенных опасностей в целом индивидуальный риск считается приемлемым, если его величина не превышает 10−6.

Профессиональный риск — это риск, связанный с профессиональной деятельностью человека.

Нанориск (нано-10−9) — особый вид риска, связанный с созданием и разработкой, проведением исследований, применением наноматериалов и нанотехнологий, включая синергетический эффект. В отличие от рисков наноматериалов и нанотехнологий — техногенных рисков, связанных с применением наноматериалов и нанотехнологий, нанориски определяются минимальным количеством вещества и минимальным количеством энергии, заложенными в готовой продукции по сравнению с энергоемкими ныне существующими материалами и технологиями, которые позволяют достичь уровня 10−8 1/год в исключительных случаях. С использованием наноматериалов и нанотехнологий появляется реальная возможность достичь уровня техногенного риска 10−9 1/год, что как минимум на порядок меньше существующего. Вероятность смерти для населения от опасностей, связанных с техносферой, считается недопустимой, если составляет в год более 10−6, и приемлемой, если эта величина меньше 10−8 1/год. Решение по объектам, уровень индивидуального риска для которых лежит в интервале 10−6−10−8 1/год, принимается исходя из конкретных экономических и социальных аспектов. Уровень техногенного риска 10−9 1/год должен быть законодательно закреплен для всех наноматериалов и нанотехнологий.

В рамках дисциплины «управление рисками» рассматривается следующая классификация рисков:

Субъективный

(риск, последствия которого невозможно объективно оценить) Объективный

(риск с точно измеримыми последствиями)

Финансовый

(риск, прямые последствия которого заключаются в денежных потерях) Нефинансовый

(риск с неденежными потерями, например потерей здоровья)

Динамический

(риск, вероятность и последствия которого изменяются в зависимости от ситуации, например риск экономического кризиса) Статический

(практически не меняющийся во времени риск, например риск пожара)

Фундаментальный

(несистематический, недиверсифицированный, риск с тотальными последствиями) Частный

(систематический, диверсифицированный, риск с локальными последствиями)

(риск, последствиями которого могут быть лишь ущерб или сохранение текущего положения) Спекулятивный

(риск, одним из последствий которого может быть выгода-не существует по определению, а является дуальным случайным событием сочетающим и риск и шанс)

Финансовый риск часто определяется как неожиданная изменчивость или волатильность доходов, и таким образом включает и то, что хуже, и то, что лучше, чем ожидаемые доходы. Ссылки на отрицательный риск ниже должны восприниматься лишь по отношению к положительным воздействиям или возможностям (например, «потеря» должна считаться «потерей или выгодой»), если контекст не предполагает иного.

Риск и угроза

В сценарном анализе «риск» отличают от «угрозы». Угроза — это неисследованное негативное событие, которое некоторые аналитики могут быть неспособными оценить при оценке риска, потому что это событие никогда не происходило, и для которого не доступна никакая о эффективных профилактических мерах (шаги, предпринимаемые, чтобы уменьшить вероятность или воздействие возможного будущего события). Это различие наиболее ясно иллюстрируется предупредительным принципом, который стремится уменьшить угрозу, требуя от неё быть сведённой к набору хорошо-определённых рисков, чтобы только затем перейти к действиям, проектам, инновациям или экспериментам. Примеры угрозы:

Риск, влекущий как экономические потери, так и дополнительные доходы («спекулятивный финансовый риск»), присущ, как правило, спекулятивным финансовым операциям (например, риск реализации реального инвестиционного проекта, которого в эксплуатационной стадии может быть ниже или выше расчётного уровня).

Виды рисков по характеру проявления во времени:

Постоянный риск характерен для всего периода осуществления операции и связан с действием постоянных факторов. Например, процентный риск, валютный риск и т. п.

Временный риск характеризует риск, носящий перманентный характер, возникающий лишь на отдельных этапах осуществления финансовой операции. Например, риск неплатёжеспособности предприятия.

Виды рисков по возможности страхования:

Страхуемые риски — это риски, которые могут быть переданы в порядке внешнего страхования соответствующим страховым организациям.

Нестрахуемые риски — это риски, по которым отсутствует соответствующих страховых продуктов на страховом рынке.

Состав рисков этих рассматриваемых двух групп очень подвижен и связан не только с возможностью их прогнозирования, но и с эффективностью осуществления отдельных видов страховых операций в конкретных экономических условиях при сложившихся формах государственного регулирования страховой деятельности.

Виды рисков по частоте реализации:

Высокие риски — это риски, для которых характерна высокая частота наступления ущерба.

Средние риски — это риски, для которых характерна средняя частота нанесения ущерба.

Малые риски — это риски, для которых характерна малая вероятность наступления ущерба.

Разнообразие действующих рисков, свойственных деятельности коммерческих организаций, велико. И их число постоянно растет, поскольку усложняются не только технологии производства, но в условиях развития конкуренции способы управления претерпевают изменения, что также способствует усложнению архитектуры рисковых событий. Ученые академической и отраслевой науки находят все новые виды рисков, и их требуется классифицировать для целей идентификации и результативного управления.

Основные подходы к делению рисков на классы

Понятие и классификация рисков занимает ключевые места в научном и методологическом знании риск-менеджмента, одной из самых молодых дисциплин современной управленческой доктрины. Многие видовые категории универсальны, и им подвержены практически все компании и организации деловой среды. Однако имеют место виды деятельности, которым соответствуют специфические виды рисков. Например, банковская и страховая сферы бизнеса имеют свои уникальные группы рисков, которые проявляются в других отраслях лишь эпизодически.

Видовое многообразие выявляемых угроз велико: от терактов и техногенных катастроф до банкротств, вызванных внешними кризисными явлениями, структурной ломкой на уровне целых отраслей или отдельного предприятия. Современный мир постепенно, но неуклонно втягивается в зону турбулентности, если можно так сказать. Возникают невиданные ранее в России виды рисков, вызванные:

• транснационализацией бизнеса;
• введенным режимом санкций;
• ответными мерами правительства РФ;
• локальными военными конфликтами у границ страны;
• межгосударственными черными PR-акциями.

Парадоксально, но такие типы рисков, как потери в результате компьютерных сбоев, сокращения персонала, банкротства предприятия из-за отказа кредитной организации реструктуризировать долги, на фоне происходящих событий уже не кажутся столь трагичными. Все чаще проявляется так называемый «эффект домино», когда банкротство крупной организации является основанием для возникновения серии потерь предприятий, связанных с ней тесными хозяйственными связями.

С рисками компания сталкивается на разных фазах своего жизненного цикла. Основные условия их возникновения формируются благодаря неопределенности источников результатов действующей в бизнесе ситуации. К подобным источникам следует отнести:

• хозяйственную деятельность предприятия;
• деятельность руководителя организации;
• недостаточность информационного обеспечения принятия решений (состояние внешней среды).

Характерен пример организации, руководство которого принимает решение, не владея полной информацией о партнерах по сделке, их финансовом состоянии, законности деятельности. Это зачастую несет в себе риск возникновения потерь в будущем. Другим примером служит отсутствие информации о последних изменениях в налоговом законодательстве, которые таят в себе угрозу штрафов для предприятия. Сущность и классификация рисков позволяют раскрыть их принадлежность к различным видовым группам благодаря основным отличительным признакам, которые представлены с табличной форме далее.

Деление видов риска по основным классификационным признакам

Деление рисков по степени допустимости и по динамичности

Классификация рисков по степени опасности (допустимости) позволит нам акцентировать внимание на , формирующей основные механизмы управления ими. Напомним три основных шага концепции: выявить факторы опасности, оценить их и снизить угрозу за счет выработанных мероприятий. Опираясь на эти действия, руководитель принимает решение, какой уровень риска он может себе позволить в существующих условиях деятельности. В этой связи различают следующие виды риска:

• допустимый;
• критический;
• катастрофический.

Модель видов рисков в зависимости от решения в концепции допустимого риска

Выше представлена модель зонирования областей, в которых принимается управленческое решение. На схеме отражена динамика доходности и возможных потерь прибыли с учетом величины допущенного риска. Риск всегда сопутствует эффективному управлению, однако наступает некий переломный момент, перейдя за который, деловой человек становится неспособным преодолеть возникший уровень опасности, и ущерб оказывается непоправимым.

Под допустимым риском будем понимать угрозу потери финансового результата операционной деятельности или реализуемого проекта, которая потенциально меньше ожидаемой прибыли. В этом случае экономическая целесообразность конкретного события или деятельности в целом сохраняется. Более опасной степенью риска является его критический вариант, при котором уровень вероятных потерь приближается к размеру материальных затрат на осуществление сделки, проекта или производства. Можно сказать, что это первая степень критического риска. Обе обозначенные категории в случае применения могут быть в определенных условиях оправданными.

Две следующих категории риска вряд ли можно считать допустимыми. Дальнейшее увеличение вероятности угроз приводит к тому, что размер возможных потерь выходит на уровень полных издержек предприятия. Такое положение вещей соответствует уже второй степени критичности. Наконец, катастрофическим является риск, когда угрозы становятся сопоставимыми с размером имущества компании и даже начинают превышать его стоимость.

По критерию динамичности выделяются динамические и статистические группы рисков. Динамической группе мы посвятим два ближайших раздела статьи. Спецификой статистической группы является их неизбежное присутствие в предпринимательской деятельности. Основные категории рисков, относящиеся к данной группе:

• в результате стихийных бедствий;
• в результате совершения преступных деяний;
• вследствие ухудшения законодательства;
• в результате потери компанией лидеров бизнеса из-за смерти или иных обстоятельств.

Динамическая группа рисков

Классификации рисков, формируемые для настоящей группы, основаны на спекулятивной природе определенных возможностей, вероятность возникновения которых присутствует в бизнес-деятельности. Динамические риски несут в себе потенциал как потерь, так и прибыли для компании. Среди данной категории выделяются следующие риски:

• финансовый;
• политический;
• технический;
• производственный;
• коммерческий;
• отраслевой;
• инвестиционный.

Обзор группы мы начнем с финансовых рисков. Для данной категории присущи две трактовки отнесения вероятности угроз к финансовым рискам: широкая и узкая. Широкий взгляд предполагает риск возникновения потерь в ходе любых финансовых операций. Мне ближе узкая позиция, при которой к финансовым относятся риски, возникающие в результате финансовых инвестиций. Настоящей категории посвящена статья на тему . Мы же напомним основные их подвиды:

• валютные;
• кредитные;
• ликвидности;
• рыночные.

Институты власти проводят в жизнь свою политику на государственном уровне. Они формируют специфическую категорию рисков – политическую. Одним из важных критериев инвестиционной привлекательности страны является ее политическая и законотворческая стабильность. Об этом во все времена бизнес просит власть, и всегда эта просьба игнорируется. Этого избежать невозможно априори. Среди самых весомых политических рисков последнего времени можно выделить следующие.

1. Угрозы, вызванные санкциями по поводу присоединения Крыма и выполнения Минских соглашений.
2. Опасность терактов, военных действий, способных повлечь значительный ущерб и банкротство бизнеса.
3. Угрозу прекращения сделок из-за решений стран, к которым относится компания-партнер.
4. Риск валютного трансферта, по которому не удастся перевести средства в валюту инвестора или кредитора для расчетов.

Технический прогресс ведет к угрозам техногенных катастроф, старение оборудования только усугубляет данную тенденцию. Категория технических рисков относится к внутренним рискам и определяется уровнем организации производства, системой профилактики и безопасности. Данный вид включает следующие разновидности:

• аварии, поломка, сбои в работе оборудования;
• возникновение побочных и отрицательных эффектов от внедрения новых технологий;
• невозможность освоить инновации из-за низкого технологического уровня производства;
• неудовлетворительные результаты НИОКР.

Категориям производственного и коммерческого риска в дальнейшем будут посвящены несколько статей. Следует заметить, что оба этих вида тесно связаны между собой. Производственный риск связан с процессами обеспечения и выполнения производства продукции. Коммерческий риск возникает в процессе продвижения и сбыта произведенной продукции и товара, приобретенного для перепродажи.

Категории отраслевых и инвестиционных рисков

Отраслевые риски – это выявляемые возможности потерь из-за изменений, возникающих как в экономическом состоянии внутри отрасли, так и по сравнению с другими отраслевыми направлениями экономики страны. Отраслевой риск также рассматривается и в отношении предприятий, несущих в себе черты определенной отрасли деятельности. Так, классификация возникновения угроз отличается для промышленных предприятий, банков, компаний-дистрибуторов. Ниже размещены два примера классификационных схем рисков, сформированных по факторному признаку для торгово-посреднической и производственной компаний.

Классификационная схема рисков торгово-посреднической фирмы

Классификационная схема рисков производственного предприятия

Стадия жизненного цикла отрасли и внутриотраслевая конкуренция определяют основные угрозы для предприятий, входящих в нее. При этом конкуренция между предприятиями, имеющими родственные направления деятельности, свидетельствует об устойчивости компаний, действующих в одной отрасли по сравнению с предприятиями других отраслей. Эта информация разделяется по следующим направлениям:

• структура и стоимость «входного билета в отрасль»;
• уровень ценовой и неценовой конкуренции;
• наличие на рынке товаров или услуг-заменителей;
• платежеспособность покупателей;
• рыночные возможности поставщиков;
• социальное и политическое окружение.

Инвестиционный вид риска занимает особенное положение. С одной стороны, он может быть отнесенным к разновидностям финансового риска, поскольку тесно связан с финансами. С другой стороны, инвестиции занимают обособленную позицию. Я предлагаю рассматривать инвестиционный риск шире, чем риск только финансовых инвестиций (инвестиционного портфеля). Любые инвестиции, включая капитальные вложения, несут в себе специфический потенциал угроз и опасностей. К ним могут быть отнесены следующие виды.

1. Капитальный.
2. Селективный.
3. Процентный.
4. Страновой.
5. Операционный.
6. Временной.
7. Риск ликвидности.
8. Инфляционный.
9. Риск законодательных решений.

Одной из важных разновидностей инвестиционного риска является инновационный риск. Поскольку инновации активно муссируются на уровне государственной политики, и сам вид деятельности сопряжен с вероятностью неуспеха и потерь, мы уделим этой теме особое внимание в отдельном материале. Классификация инновационных рисков представлена в схематичной форме ниже.

Схема классификации инновационных рисков предприятия

В настоящей статье мы произвели обзор возможных видов риска коммерческих организаций. Проект-менеджеру полезно владеть классификационными признаками всех возможных угроз, потому что каждый вид требует особого подхода к идентификации, оценке факторов, управлению риском. Постепенно проектная парадигма станет в экономике доминирующей. Это неизбежно точно так, как в свое время стал доминировать функциональный подход, время которого уже подходит к концу. Но для того, чтобы проектное управление стало обыденной рутиной массового повседневного бизнеса, в него должна быть полностью интегрирована рискология, базовый уровень которой определяется видами оперируемых рисков.

Данный текст является переводом основной части из книги Нассима Талеба. Он поможет разобраться в основных принципах риска. Давайте взглянем на приведенный опыт.

Некоторое количество людей, допустим человек сто, в казино ставят некоторое число денег и получает за это любой алкогольный напиток. Само собой, некоторые потеряют все, но и найдутся те кто выиграют, мы же под конец дня оценим преимущество, посчитав, какое количество денежных средств сохранилось у людей после того, как они вышли из данного заведения. Это поможет узнать, как точно казино рассчитывает риск. Допустим, что какой – то человек под номером сорок пять проиграл все деньги, которые у него были, будет ли это воздействовать на игрока под номером сорок шесть? Нет. Примерно один процент людей полностью лишиться денег. Даже если люди продолжают играть, процентное соотношение не меняется: за весь отрезок времени один процент людей потеряет все свои сбережения.

Давайте ознакомимся с другим примером. Наш родственник в течении длительного промежутка времени, примерно в течение ста дней, приходит в заведение с конкретным количеством денег. На сорок пятый день полностью проигрывает (лишается всех денег). Придет ли он на сорок шестой день? Конечно такого не будет, так как у него закончились средства. Насколько бы хорошо ваш родственник не играл, риск того, что он оставит все свои деньги в казино равна сто процентов.

Риск, применяемый к коллективу людей, никак не применяется к одному человеку, допустим к тому же родственнику. Первый пример назовем “количественной вероятностью”, другой же “единовременной вероятностью” (так как в первом примере говорится о группе людей, а во втором участвует один человек в течение какого – то времени). Если статьи профессоров, советы по вкладу в банке или мнение гуру бизнеса рассчитаны на долговременную прибыльность, советую вам быть бдительным. При условии того, что эти сценарии и верны (хотя в действительности это не является так), ни один человек не способен получать прибыль от рынка, если не учитывать тот факт, при котором вы имеете неисчерпаемые средства и полностью лишены риска потери. Такие люди смешивают вероятности: единовременный с количественным. Так или иначе прибыль вкладчика перестанет равняться с прибылью рынка, что поставит точку на бизнесе.

По словам Уоррена Баффетта, те, кто остался на плаву в опасном бизнесе, говорят одну и ту же мысль другими словами: “Выживи, и ты добьешься успеха” Я же говорю: “Не стоит лезть туда, где неизвестна глубины”. Я очень четко устроил собственную жизнь, учитывая то, что определенный порядок явлений играет большую роль, а обстоятельство гибели не дает выполнить анализ выгод и затрат; хотя я четко понимал каким глубоким является недостаток во взгляде принятия решения. Многое переменилось, после того, как появилась статья ученого Оле Петерса. Он смог разграничить два вида вероятности, приведя примеры, которые схожи с описанными выше. Также, он смог показать, что социальные науки занимаются самообманом, при объяснении слова вероятность. Прошел большой промежуток времени, с тех пор, как была выведена формула, принятая за стандарт. Значит люди, которые хоть как-то имели связь с теорией о принятия решений, ошибались. Далеко не так: ошибались экономисты, но далеко не каждый. Например, физик Дж. Л. Келли, широко известный из-за критерия Келли, достигли правильного понимания.Так и ученый Харальд Крамер осознал истину. Многие годы назад люди, подобные Марку Шпицнагелю, да собственно и мне, развивали возле этого мнения все свое продвижение в бизнесе. Мы вместе с Шпицнагелем намеренно открыли проект, помогавший вкладчикам избежать сдерживающие факторы, не дающие им получать прибыль от рынка.
Через некоторое время я вышел из игры, но Марк до сих пор занимается Universa. Дела у него идут успешно, хотя другие потерпели полный крах.

Так что такое эргодичность?

Ситуация, при которой риск, рассматриваемый в прошлом времени, не применим к последующим операциям, считается совершенно неэргодичной. Система будет добиваться того, чтобы люди, ставящие “шкуру на кон”, полностью исчезли. Так как такое состояние не подразумевает реконструкцию, назовем его “гибелью”. Проблемой является то, что в таком случае анализ затрат-выгод недопустим.

Приведу аналогию с примером про казино. Есть призовой фонд миллион долларов и группа людей, играющая в русскую рулетку. Примерно пять человек из шести выиграют. Значит каждый игрок имеет примерно восемьдесят три процента на доход, а каждый выстрел приносит доход в восемьсот тридцать три тысячи долларов. Но есть подводный камень, неоднократная игра в рулетку убьет вас, следовательно, прибыль невозможно рассчитать.

Повторяющиеся риски

Почему “научных” утверждений не хватает, когда присутствуют “гибель” и многократный риск? Изучим пример с самолетом. Допустим, кто-то утверждает, что по статистике этот самолет безопасен, и начнет действовать в соответствии с этим утверждением, то с девяноста восьми процентной уверенностью можно заявить, что ни один пилот не дожил бы до сегодняшнего дня.

При установлении диагноза “паранойя” врачи проводят лишь один эксперимент, после чего утверждают, что у человека имеются проблемы с правильным восприятием, и существует установка преувеличивать маленькие риски. Как будто человек больше никогда в своей жизни не поступит рискованно. Ученые не могут отметить противоречия данного поведения традиционной логике. От того, что человек скурит одну сигарету не произойдет ничего плохого, и поэтому анализ посчитает неправильным отказываться от такой радости ради маленького риска. Но тысячи пачек за год способны убить человека, то есть повторяемое массовое действие.

В реальной жизни отдельные факторы влияют на продолжительность вашей жизни. Представим, что вы на вершине горы, на мотоцикле, имеете в своем кругу общения бандитов, ваш срок жизни станет намного меньше, хотя по отдельности они не окажут никакого эффекта. Благодаря этому, умопомешательство из-за незначительных факторов становится совершенно нормальным и обоснованным поведением.

Осознание себя

Проблема нынешнего мировоззрения заключается в том, что человек, не замечая парадокс, привык считать себя самостоятельным организмом. Из некоторых групп, посетивших мой семинар, я выбрал девяносто человек, давших ответ на вопрос: “Худший момент в жизни, который с тобой может произойти?” Почти все ответили “собственная гибель”.

Только для психически нездорового человека это действительно может быть наихудшим событием. Тогда я спросил людей, которые среагировал на мой вопрос подобным образом, если в добавок к собственным смертям добавят гибель всех родственников, детей, животных – это не будет хуже, чем умрут только они. Конечно так и есть. Так почему же вы назвали свою смерть наихудшим поворотом событий?

Из этого следует, что гибель одного человека не на столько ужасна, как исчезновение группы.
Вернемся к рулетке. Мое исчезновение не эргодично для себя, но эргодично для системы.

В чем схожи храбрость и предосторожность?

При каких обстоятельствах два этих качества являются достоинством? Допустим, я могу вытащить людей из горящего здания, это будет являть как храбростью, так и предосторожностью. Я жертвую своей жизнью, для сохранения чужой.

Так, азартный игрок – совершенно не храбрец, тем более в случае того, если игрок проигрывает не собственные деньги или является кормильцем большой семьи. Это неоправданная храбрость, и в действительности не является храбростью.

Еще пару слов о рациональности

Рациональность можно рассматривать как “убеждение” – оно может создать потребность бежать от того, что несет опасность системе. Если поверья могут помочь достичь данной цели, то было бы неправильно сдерживать их передачу.

“Отличие между благополучным человеком и действительно благополучным в том, что действительно благополучный человек отрицает практически все” – так говорил известный миллиардер Уоррен Баффетт. Эта программа может применятся для отрицания остаточных рисков. Поэтому есть огромное количество путей получить прибыль без остаточных рисков. Также есть тысячи способов разрешения проблем без сложных схем, включение которых приведет к ненадежности системы и вероятности появления остаточных рисков.

Страсть к рискам

В основе “Антихрупкости” лежит мысль о тои, что люди смешивают риск гибели с его различными вариантами – облегчение, нарушающее серьезную разумность вещей. Это подтверждает действительность страсти к рискам, одобрение большинства рисков, не включающих в себя остаточные риски, но дающих вероятность получить остаточную прибыль.

Волатильные инструменты не всегда связаны с риском, и в обратном порядке. Например, если упражнение нас небольшой возвышенности тренируют мышцы ног, то вот прыжок с тридцати этажного дома вряд ли сделает то же самое. В одних случаях паранойя совершенно неуместна, хотя в некоторых полностью обоснованна. Риск и гибель – совершенно разные вещи.

РИСК

действие, реализация которого СТАВИТ ПОД УГРОЗУ удовлетворение какой-либо достаточно важной потребности. Ситуация риска основана на выборе из двух альтернативных вариантов поведения - связанного с возможной неудачей, с одной стороны, и предполагающего хотя бы минимальное сохранение уже достигнутого, с другой. При этом выбор рискованного поведения не всегда обусловлен более высокой ценностью достигаемого при этом результата. Часто проявляется тенденция к бескорыстному риску, который воспринимается как самостоятельная ценность.

РИСК

ситуативная характеристика деятельности, состоящая в неопределенности ее исхода и возможных неблагоприятных последствиях в случае неуспеха. В психологии этому термину соответствуют три основных взаимосвязанных значения.

1. Риск как мера ожидаемого неблагополучия при неуспехе в деятельности, определяемая сочетанием вероятности неуспеха и степени неблагоприятных последствий в этом случае.

2. Риск как действие, выполнение коего ставит под угрозу удовлетворение некоей достаточно важной потребности, или же в некоем отношении грозит субъекту потерей - проигрышем, травмой, ущербом. Экспериментально здесь различаются риск мотивированный, рассчитанный на ситуативные преимущества в деятельности, и риск немотивированный. Кроме того, исходя из соотношения ожидаемого выигрыша и ожидаемого проигрыша при реализации соответственного действия, выделяются риск оправданный и неоправданный.

3. Риск как ситуация выбора между двумя (или даже более) возможными вариантами действия, исход коего проблематичен и связан с возможными неблагоприятными последствиями: менее привлекательным, но более надежным, и более привлекательным, но менее надежным. Традиционно здесь выделяются два класса ситуаций:

1) те, в коих успех и неуспех оцениваются по определенной шкале достижений - ситуации типа "уровень притязаний";

2) те, в коих неуспех влечет наказание - физическую угрозу, болевое воздействие, социальные санкции. При этом выбор рискованного поведения не всегда обусловлен более высокой ценностью достигаемого результата. Часто проявляется тенденция к бескорыстному риску, воспринимаемому как самостоятельная ценность.

Важно различие между ситуациями шансовыми, где исход зависит от случая, и ситуациями навыка, где он связан со способностями субъекта. Выявлено, что при прочих равных условиях люди обнаруживают более высокий уровень риска в ситуациях, связанных не с шансом, а с навыком, - когда считают, что от них что-то зависит.

В психологии понятие риска раскрывается преимущественно в аспекте принятия риска - активного предпочтения субъектом опасного варианта действия безопасному. Привлекают внимание явления сдвига в сторону большего или меньшего уровня риска в условиях группового обсуждения деятельности (-> сдвиг рисковый).

Риск

Специфика. Действие, реализация которого ставит под угрозу удовлетворение какой-либо достаточно важной потребности. Ситуация риска основана на выборе из двух альтернативных вариантов поведения - связанного с возможной неудачей, с одной стороны, и предполагающего хотя бы минимальное сохранение уже достигнутого, с другой. При этом выбор рискованного поведения не всегда обусловлен более высокой ценностью достигаемого при этом результата. Часто проявляется тенденция к бескорыстному риску, который воспринимается как самостоятельная ценность.

РИСК

Действие, которое угрожает чему-то, представляющему ценность. Риск и роль, которую он играет в психологических явлениях, глубоко изучались: например, сдвиг выбора, игра (и следующие статьи), выгода и ценность (1,3).

Риск

греч. risikon - утес] - ситуативная характеристика деятельности, состоящая в неопределенности ее исхода и возможных неблагоприятных последствиях в случае неуспеха. В психологии термину "Р." соответствуют три основных взаимосвязанных значения: 1) Р. как мера ожидаемого неблагополучия при неуспехе в деятельности, определяемая сочетанием вероятности неуспеха и степени неблагоприятных последствий в этом случае; 2) Р. как действие, в том или ином отношении грозящее субъекту потерей (проигрышем, травмой, ущербом). Экспериментально различаются Р. мотивированный, рассчитанный на ситуативные преимущества в деятельности, и немотивированный. Кроме того, исходя из соотношения ожидаемого выигрыша и ожидаемого проигрыша при реализации соответствующего действия, выделяют оправданный и неоправданный Р.; 3) Р. как ситуация выбора между двумя возможными вариантами действия: менее привлекательным, однако более надежным, и более привлекательным, но менее надежным (исход которого проблематичен и связан с возможными неблагоприятными последствиями). Традиционно здесь выделяются два класса ситуаций, в которых: а) успех и неуспех оцениваются по определенной шкале достижений (ситуации типа "уровень притязаний"), б) неуспех влечет за собой наказание (физическая угроза, болевое воздействие, социальные санкции). Важное различие имеется между теми ситуациями, где исход зависит от случая (шансовые ситуации), и теми, в которых он связан со способностями субъекта (ситуации навыка). Выявлено, что при прочих равных условиях люди обнаруживают более высокий уровень Р. в ситуациях, связанных не с шансом, а с навыком, когда человек считает, что от него что-то зависит. В психологии понятие "Р." раскрывается главным образом в аспекте принятия Р., т.е. активного предпочтения субъектом опасного варианта действия безопасному. Внимание исследователей традиционно привлекают явления сдвига в сторону большего или меньшего уровня Р. в условиях группового обсуждения деятельности. В.А. Петровский

РИСК

ситуативная характеристика поведения и деятельности, заключающаяся в принятии решения, которое, с одной стороны, заметно увеличивает предполагаемый выигрыш, с др. стороны – уменьшает вероятность его достижения и увеличивает масштабы возможного проигрыша в случае неудачи. В психологии термину «Р.» соответствуют три основных взаимосвязанных значения. 1. Р. как мера ожидаемого неблагополучия при неуспехе в деятельности, определяемая сочетанием вероятности неуспеха и степени неблагоприятных последствий в этом случае. 2. Р. как действие, в том или ином отношении грозящее субъекту потерей (проигрышем, травмой, ущербом). Экспериментально различаются Р. мотивированный, рассчитанный на ситуативные преимущества в деятельности, и «бескорыстный». Кроме того, исходя из соотношения ожидаемого выигрыша и ожидаемого проигрыша при реализации соответствующего действия, выделяют оправданный и неоправданный Р. 3. Р. как ситуация выбора между двумя возможными вариантами действия: менее привлекательным, однако более надежным, и более привлекательным, но менее надежным (исход которого проблематичен и связан с возможными неблагоприятными последствиями). Традиционно выделяются два класса ситуаций, в которых: а) успех и неуспех оцениваются по определенной шкале достижений (ситуации типа «уровень притязаний»); б) неуспех влечет за собой наказание (физическая угроза, болевое воздействие, социальные санкции). Р. в той или иной степени обычно присутствует в процессе принятия решения на конфликтные действия. Он связан с трудностями в прогнозировании ответной реакции оппонента, динамичностью, неопределенностью и сложностью конфликтной ситуации. В конфликте, в отличие от деятельности, избежание Р., тем более неоправданного, скорее, способствует сохранению здоровья, материальных ценностей и даже жизни. Принятие рискованного решения обычно связано с борьбой мотивов. Поэтому Р. может служить причиной возникновения внутриличностного конфликта.

Риск

от греч. risikon - утес] - особенности деятельностной активности, «задающие» очевидную неопределенность ее результата и порой обусловливающие негативные и даже пагубные последствия для субъекта. Как считают специалисты по проблематике риска и рискованного поведения, в рамках классической социальной психологии и психологии личности термин «риск» правомерно употреблять в трех основных его значениях: «1) риск как мера ожидаемого неблагополучия при неуспехе в деятельности, определяемая сочетанием вероятности неуспеха и степени неблагоприятных последствий в этом случае; 2) риск как действие, в том или ином отношении грозящее субъекту потерей (проигрышем, травмой, ущербом). Экспериментально различаются риск мотивированный, рассчитанный на ситуативные преимущества в деятельности и немотивированный. Кроме того, исходя из соотношений ожидаемого выигрыша и ожидаемого проигрыша при реализации соответствующего действия, выделяют оправданный и неоправданный риск; 3) риск как ситуация выбора между двумя возможными вариантами действия: менее привлекательным, однако более надежным, и более привлекательным, но менее надежным (исход которого проблематичен и связан с возможными неблагоприятными последствиями). Традиционно здесь выявляется два класса ситуаций, в которых: а) успех и неуспех оцениваются по определенной шкале достижений (ситуации типа «уровень притязаний»), б) неуспех влечет за собой наказание (физическая угроза, болевое воздействие, социальные санкции)» (В. А. Петровский). При этом следует отметить, что феномен риска совершенно по-разному проявляется в ситуациях, когда субъект надеется, что называется, на удачу и его решение поступить рискованно не опиратся на его осознание того, что он способен справиться с проблемой, и в ситуациях, когда его готовность рисковать напрямую связана с его представлением о том, что он может добиться успеха в связи со своими способностями и навыками. Показано, что во втором случае готовность рисковать и уверенность в оправданности подобного риска у субъекта значительно выше, чем в первом случае. В практической психологии понятие «риск», как правило, рассматривают в качестве термина, во многом объясняющего реализацию активности, которая предполагает принятие субъектом решения, способного привести к неблагоприятным, опасным последствиям его реализации, и отказа от того решения, реализация которого заведомо безопасна. Еще на одном моменте в связи с проблематикой риска нельзя не остановиться. В психологии достаточно твердо, особенно в последние десятилетия, утвердилось понятие «сдвиг к риску», которое в смысловом плане означает определенный эффект, достигаемый в результате групповой дискуссии по поводу предполагаемой, планируемой деятельности. «Сдвиг к риску» - это по сути дела возрастание (хотя некоторые исследователи считают, что именно в этой логике должны описываться и случаи снижения рискованной активности) рискованности реальных и индивидуальных, и групповых действий как результата групповых обсуждений. При этом речь идет, как правило, об изменениях уровня рискованности вторичных индивидуальных решений по сравнению с изначальными индивидуальными решениями, об изменениях уровня рискованности вторичных групповых решений по сравнению с первичным групповым решением, об изменениях уровня рискованности вторичных индивидуальных решений по сравнению с первичным групповым решением, об изменении уровня рискованности вторичного группового решения по сравнению с первичными индивидуальными решениями.

Впервые феномен «сдвига к риску» был зафиксирован в 1961 г. Дж. Стонером. Готовясь к защите диссертации, основной гипотезой которой было предположение о том, что группы более консервативны и осторожны при принятии решения, чем отдельные индивиды, Дж. Стонер резработал эксперимент, в рамках которого испытуемым предлагалось решить дилемму вымышленных персонажей следующего типа: «Кэрол - талантливый преподаватель муниципального колледжа. Она получает хорошую зарплату и любит свою работу. Однако Кэрол всегда хотелось быть самой себе начальницей и иметь собственный ресторан. Она нашла молодого повара, перспективного в отношении будущей совместной работы, присмотрела место для нового ресторана и навела в своем банке справки о возможности получения кредита. Для открытия ресторана Кэрол потребовалось бы уволиться с работы и вложить в него все свои личные сбережения. Если ресторан окажется успешным, Кэрол реализует свое давнее стремление и будет получать хороший доход. С другой стороны, Кэрол известно, что многие новые предприятия заканчиваются неудачей. Если ресторан окажется непопулярным, она потратит много времени и денег и потеряет свою надежную и спокойную работу преподавателя.

Представьте себе, что вы даете совет Кэрол. Укажите самую минимальную вероятность успеха, которую вы считаете приемлемой для Кэрол. Кэрол следует открыть ресторан, если шансы на успех оказываются не меньше чем:

1 к 10 (Открыть ресторан, даже если шансы на успех практически отсутствуют); 2 к 10; 3 к 10; 4 к 10; 5 к 10; 6 к 10; 7 к 10; 8 к 10; 9 к 10; 10 к 10 (Открыть ресторан только в том случае, если успех полностью гарантирован)»1.

После того, как испытуемые индивидуально решали 12 подобных задач, они объединялись в группы по пять человек, в которых должны были обсудить имеющиеся варианты и прийти к единому мнению. В результате, как сообщает Д. Майерс, «ко всеобщему изумлению групповые решения обычно оказывались более рискованными. Эксперименты выявили то обстоятельство, что данный эффект (“сдвиг риска” - В. И., М. К.) наблюдается не только тогда, когда от группы требуется консенсус: после краткого обсуждения люди меняли также и свои индивидуальные решения. И более того, исследователи успешно воспроизводили результат Стонера с испытуемыми разных возрастов и занятий во множестве различных стран»2.

Однако дальнейшие исследования показали, что при определенных условиях групповое обсуждение приводит к принятию более консервативных и осторожных решений: «В настоящее время доказано, что когда первоначальные позиции членов группы консервативны, групповое обсуждение приводит к сдвигу в сторону еще большего консерватизма. И, наоборот, когда эти первоначальные позиции имеют тенденцию к значительному риску, результаты группового обсуждения смещаются в сторону еще большего риска»1. Это позволило С. Московичи и М. Заваллони сделать вывод о том, что «сдвиг к риску» является наиболее распространенным проявлением более широкого социально-психологического явления, получившего название феномен групповой поляризации. В настоящее время под групповой поляризацией понимается «вызванное влиянием группы усиление ранее существующих тенденций членов группы; смещение средней тенденции к своему полюсу вместо раскола мнений внутри группы»2.

В повседневной жизни феномен «сдвига к риску» особенно отчетливо проявляется в неформальных подростковых группах, объединившись в которые, подростки склонны к гораздо более рискованным и, зачастую, даже экстремистским поступкам, нежели те, на которые они бы решились в одиночку. Аналогичная тенденция наблюдается и, в так называемых, экстремальных видах спорта, особенно когда речь идет о действительно сверхрискованных, граничащих с бессознательными суицидальными попытками действиях - походы в горы без надлежащей подготовки и организационного обеспечения, горнолыжный спуск на неподготовленных трассах и в условиях лавиноопасной обстановки и т. п.

Однако это ни в коей мере не означает, что феномен «сдвига к риску» следует рассматривать как однозначно негативное явление. Без него, в частности, была бы практически невозможна разработка и реализация многих значимых инноваций. Вместе с тем, совершенно очевидно, что неоправданный риск и авантюрные решения в организационном контексте могут иметь самые пагубные и часто необратимые последствия. Кроме того, в условиях организации различия в восприятии риска во многом обусловлены не только личностными особенностями, но и официальной статусной позицией индивида. В частности, как отмечают Р. Фостер и С. Каплан, «генеральный директор, рискующий миллиардами по поручительству своей компании, но связанный с ней долгосрочным контрактом, не рискует так, как менеджер нижнего звена, которого в случае неудачи проекта могут выгнать с работы»3.

В этой связи в рамках организационной психологии и психологи менеджмента предпринимались многочисленные попытки найти объективные методы оценки потенциального риска и разработать на их основе алгоритмы принятия решений в зависимости от ситуационного контекста.

Наиболее известную на сегодняшний день схему такого рода разработал ряд американских организационных психологов. Они исходили из понимания риска как предположения о том, «...что неблагоприятное событие может произойти с определенной степенью вероятности». На этом основании для сравнительной оценки альтернатив «больший выигрыш - большая вероятность неудачи» и «меньший выигрыш - меньшая вероятность неудачи» ими было введено понятие «ожидаемое значение». При этом отмечалось, что «последнее выражается как произведение уровня прибылей (или издержек) на вероятность осуществления этого события. Таким образом, если шансы получения дохода в 10 долл. оцениваются как 20%, то это равнозначно ситуации получения доходов в 5 долл. с вероятностью 40%. Обе ставки оцениваются одним и тем же ожидаемым значением - 2 долл. В первом случае оно составляет 20% от 10 долл., а во втором - 40% от 5 долл.» Однако величина абсолютного выигрыша и степени риска в этих вариантах различаются вдвое. В этих условиях, по мнению ученых, предложивших понятие «ожидаемое значение», решение выбора между двумя альтернативами будет зависеть от того, насколько «ожидаемое значение» будет соответствовать... «целевому значению», которым оперирует в своем сознании лицо, принимающее решение1, иными словами, величине планируемой прибыли.

В рассматриваемом примере, если рассчитанное по упомянтой формуле ожидаемое значение в 2 долл. близко к целевому значению, намеченному руководством компании, последнее скорее всего пойдет по пути минимизации риска - т. е. изберет вариант получения дохода в 5 долл. с вероятностью в 40%. Если же ожидаемое значение в 2 долл. существенно ниже целевого значения, то менеджеры, с большой вероятностью предпочтут заработать 10 долл. с вероятностью 20% по принципу «пан или пропал».

То же самое, как это не покажется странным на первый взгляд, произойдет в том случае, если ожидаемое значение окажется существенно выше целевого, хотя при этом действует иной принцип, а именно: «аппетит приходит во время еды».

Хотя представленная схема может показаться довольно сложной, она подтверждается большим количеством эмпирических исследований, проведенных в различных организациях, в частности, консультантами компании McKinsey, и дает в руки практического социального психолога, специализирующегося в сфере бизнес-консалтинга, реальный инструмент как ситуативной оценки альтернатив, связанных с рисками, так и для обучения менеджмента.

При этом социальный психолог-практик, работающий с организацией, обязан уделять особое внимание тем случаям, когда решения, связанные с оценкой рисков принимаются на иррациональной основе под влиянием субъективных предпочтений высшего руководства. Р. Фостер и С. Каплан следующим образом объясняют причину подобных ситуаций: «Если лицо, принимающее решение, потерпев несколько раз неудачу при выборе альтернатив, вновь столкнется с аналогичной ситуацией выбора, то выберет то же самое, что и раньше. Этот выбор сделан не на рациональном, а на иррациональном, эмоциональном уровне. Так поступают и некоторые корпорации, особенно относящиеся к отраслям, вступившим в период зрелости, которые уже попытались (и безуспешно) провести диверсификацию своего производства»2. При этом лидеры и руководители, страдающие подобным «комплексом неудачника», в своих действиях могут в равной степени идти как на ничем не оправданный риск, так и, напротив, подавлять всякую инициативу и творчество в тотальном (и опять-таки безуспешном) стремлении избежать неудач. Вполне понятно, что подобные действия крайне негативно сказываются на результатах деятельности не только бизнес-организаций, но и любых других социальных общностей.

Практический социальный психолог, в рамках своей профессиональной деятельности столкнувшийся с необходимостью работать с группой в условиях актуального принятия значимого группового решения, должен понимать природу рискованного поведения той или иной личности, а также учитывать тот факт, что нередко, если не как правило, в ходе групповой дискуссии по поводу характера планируемых действий происходит достаточно существенный сдвиг к риску.

Пользуется в последнее время заслуженным интересом. Практикой (правда, в основном пока зарубежной) доказано, что систематическое управление рисками приводит в долгосрочной перспективе к росту нормы прибыли. Поэтому явление, когда бизнесмены и руководители разных уровней начинают не только интересоваться тематикой рисков, но внедрять элементы управления ими на систематической основе в работу своего бизнеса, исключительно позитивно. Однако основное (хотя и не очевидное) препятствие для этого составляют ошибки и искажения понимания сущности риска в экономической деятельности.

Это связано с особенностями восприятия самого слова «риск», которое одновременно и термин, и слово естественного языка, на котором мы говорим в повседневной жизни. Такая участь неизбежно постигает все термины, имеющие «естественные» аналоги. Например, «цена» – это и «денежное выражение стоимости товара», и «циферки на ценнике в магазине». В привычном, бытовом значении слово «риск» ассоциируется с угрозой, опасностью. Это то, чего хочется избежать. Неслучайно мы часто произносим фразы типа «это рискованно, не стоит этого делать», «не будем рисковать» и аналогичные. А «ладно, рискнем!», как правило, употребляется чуть ли не с оттенком «обреченности», бесшабашности, и ассоциативно близко к выражению «в омут с головой». Все это отражает опасливое отношение к риску, создает бытующее в обществе мнение, что здравомыслящий человек рисковать не станет, риск – удел «сорвиголов» и авантюристов. И это мнение действительно верно в отношении тех рисков, с которыми мы сталкиваемся в повседневной жизни и в личных финансах. Большинство бытовых рисков связаны с угрозами жизни и здоровью, а потери заработанных денег или сбережений могут привести к серьезным, если не катастрофическим, последствиям для семьи. Поэтому осторожность, избегание рисков в повседневной жизни – это абсолютно нормальное поведение, диктуемое инстинктом самосохранения.

Однако в отношении экономических, бизнес-рисков складывается совсем иная ситуация. Риск здесь – это один из синонимов возможности. Никакая прибыль не возможна без риска, и популярная фраза «кто не рискует, тот не пьет шампанского» относится именно к рискам в бизнесе, а не в быту. Поэтому перенос обыденного понимания риска на деловые ситуации не только ошибочен, но часто и пагубен. Ведь риски – не экстремальное и экзотическое явление, а нормальное и повседневное, сопровождающее практически каждую бизнес-операцию. Даже более того: сложно придумать такое, даже незначительное, действие в отношении бизнеса, которое не было бы сопряжено с риском. При заказе сырья для производства могут быть допущены ошибки. Материалы могут прийти с браком. С нами могут не вовремя расплатиться за оказанные услуги, из-за чего у нас не хватит средств на счету для внесения очередного платежа по кредиту или оплаты аренды помещений. Бухгалтер ошибется при проведении платежа, руководитель проекта попадет в больницу перед презентацией коммерческого предложения потенциальным партнерам с крупным заказом, уборщица случайно выдернет шнур питания сервера... Список можно продолжать бесконечно. Конечно, нельзя сравнить последствия пролитого секретарем на важный контракт кофе с сорванными по причине опоздания переговорами, когда заказ уже ушел конкурентам. Тем не менее, необходимо понимать, что риски в бизнесе – это неизбежность, причем несущая не только и не столько негатив. Да, мы рискуем опоздать на встречу и не заключить выгодную сделку. Но если мы не пойдем на этот риск, не примем его, то о заключении сделки мы не можем и мечтать. Как в вузе, студент, придя на экзамен, конечно, рискует его «завалить», но если он не явится, то возможность сдать экзамен у него в принципе не возникнет. Это справедливо в отношении любого риска: тот, кто отказывается от участия в связанной с риском ситуации, сам себя лишает возможности получения выгод, которые возможны, если риск не реализуется .

Все это связано с тем, что у связанной с риском ситуации есть важные характеристики. Первая заключается в том, что хотя исход ситуации и не определен (что и делает ее рисковой), существует такой вариант, который нам хотелось бы получить. Это подписание контракта, получение прибыли, расширение бизнеса, погашение кредита и так далее. Собственно, это именно то, что мотивирует нас участвовать в этой ситуации, то есть принять риск. Также существует и негативный для нас вариант исхода, который нам получить не хотелось бы. Это срыв подписания контракта, убытки, штрафы, пени, потери... Это тот исход, наступление которого означает для нас реализацию риска. И это именно то, что мы, как правило, и называем риском как таковым – возможность получения нежелательных последствий.

Тем не менее, очевидно, что ни один человек никогда не будет по доброй воле участвовать в ситуации, где возможны только негативные для него исходы. А если по какой-то причине он все же попадет в такую ситуацию, то риска в ней для него не будет, поскольку неблагоприятный исход для него определен, гарантирован. Риск же всегда предполагает наличие привлекательной стороны – благоприятного, желательного исхода. В этом и состоит двойственность природы риска, и ошибочно воспринимать его только как синоним угроз и опасностей. Риск в бизнесе существует тогда, когда есть неопределенность относительно исхода, и в этой неопределенности таится надежда на «победу», но прячется и страх «поражения». Грамотный бизнесмен старается сопоставить их вероятности, и использовать рисковую ситуацию в свою пользу, если имеется больше шансов на «победу», и разумно отказаться от участия в ситуации, где велики шансы на «поражение».

Тем самым, важно понимать, что риск – это естественный компонент каждой экономической ситуации, наш неизбежный спутник в мире бизнеса. И как спутника, его необходимо не бояться, а «знать в лицо», уметь с ним взаимодействовать. А для этого нужно вырабатывать правильное восприятие риска, с учетом субъективного к нему отношения.

Для формирования конструктивного восприятия рисков, навыков их выявления и анализа может потребоваться профессиональная помощь , поскольку менять привычные стереотипы восприятия не всегда просто. Но все возможно желающему прогресса и процветания своему бизнесу, где риски – это не негатив, от которого нужно избавиться любой ценой, а управляемое условие достижения успеха.